完善商业银行结构是防治关联贷款的重要途径

　　完善城市商业银行法人治理结构是防治关联贷款的重要途径

　　银监会青海监管局局长 解晓非

　　目前，我国城市商业银行最突出的问题是关联贷款问题，利用关联贷款逃废债务的现象日趋严重，城市商业银行将会面临巨大风险。追根究底就是因为缺乏一个完善的法人治 理结构。

　　根源在法人治理结构上

　　众所周知，在城市商业银行的股权结构中，地方政府出资占了很高的比例，产权主体多元化进展缓慢。“一股独大”的现象使其产权制度改革难以真正到位，内部缺乏多元利益主体的制衡，地方政府控制着城市商业银行的财权和高级管理人员的人事权，对其组织结构、经营及决策施加影响，经营者注重与政府关系的协调，而不是集中精力于银行的管理。由于股东间力量对比悬殊，缺乏明显对抗性，侵害小股东利益的现象时有发生。反映在城市商业银行的授信客户中。不乏关联企业，其中部分集团性关联企业甚至是城市商业银行的优，质客户和重点客户。近年来，部分关联企业，特别是部分上市公司和民营公司出现经营和财务问题，严重影响了城市商业银行的授信安全，甚至影响到金融稳定。

　　由于放弃或无法行使权利，城市商业银行为高级管理人员所控制，所有者、经营者、监管者和其他相关者之间难以建立有效的利益制衡和互动机制。目前，尽管城市商业银行普遍采用了股份制的形式，建立了法人治理结构，但在实际运作中有的城市商业银行董事会与经营班子、法人代表与经营负责人合二为一，不符合《公司法》、《商业银行法》要求，理事会、监事会形同虚设，普遍不懂事、不理事、不监事；公司治理存在缺陷，股东大会、董事会、经营班子和监事会各方职责不够明确，无法达到有效制衡。理事长常超越职权，对机构的业务经营进行不恰当的干预，致使大量贷款集中于关联企业，使城市商业银行蜕变成为某个企业对外融资的主渠道。

　　城市商业银行的道德风险严重也是关联贷款大行其道的一个原因。这种道德风险来自股东和经理人。有研究表明，那些失败的城市商业银行的一个共同特点，就是股东一开始就企图用城市商业银行来圈钱，从而导致了严重的内部人控制和关联贷款的问题，最终必然形成城市商业银行的巨额不良资产，成为银行体系稳定的隐患。

　　目前城市商业银行以整体风险控制为目标的资产负债比例管理尚处于软约束阶段，以局部风险控制为内涵的授权分责管理还执行不严格，缺乏具体风险评估及控制为核心的信贷风险管理监控、交易风险管理监控的手段，管理制度和评估方法也极不完善。因此，对关联贷款的监测缺乏准确、及时的手段。

　　对策与建议

　　进一步完善法人治理结构应坚持“三分开”原则。即与对其具有实际控制权的法人感其他组织及其他关联企业在人员、资产、财务上互相分开，保证银行财务独立和资产完整。此外，“三分开”制度还要求城市商业银行不存在资金、资产被其具有实际控制权的个人、法人或其他机构及其关联人员占用的情形，不存在损害城市商业银行利益的重大关联贷款。

　　完善公司治理，规范大股东行为，维护中小东和投资人的利益。通过进一步完善法人治理结构，形成合理的内部监督机制，明确权责关系，促进资本的保值和增值。一是以保护股东合法权益为目标，逐步建立股东的股东大会召集请求权、召集权：知情权、质询权及提案权制度，完善股东表决权排除制度。这一制度有助于事先防止关联股东滥用表决权控制关联贷款，从而预防损害少数股东权益的不公平关联贷款的产生。可以要求关联贷款和股东贷款等的审批必须实行回避制度，同时要由独立董事发表意见等等。另外，如果银行的股权比较集中，那么，对这些大股东的关联企业的监控难度也相对减少。二是以提高董事会治理功能和效率为目标，全面强化董事会的职责和董事会成员的责任，明确规定应由董事会决策和负责的公司事项，改革董事会构成，增加外部董事和独立董事，制定科学合理的董事会议事规则和工作流程；建立市场化的董事评价制度和董事会效率评估体系，强化激励机制，从制度上解决董事会职能不到位和决策管理能力低下的问题。同时，在董事会下设立主要由董事组成的关联贷款控制委员会，完善董事会的工作机制，建立完善的报告制度和信息流动制度，确保及时掌握银行经营与风险情况的变化，作出合理的、有效的经营决策。三是以提高监事会监督功能和效率为目标，全面提高监督的代表性和有效性，在充分保护以中小股东和职工为主的利益相关者利益的同时，有效地监督公司决策，通过建立内容透明、程序开放的工作流程和评估机制来强化监事会的职能发挥。四是应充分发挥高级管理层的作用，制定科学的战略规划与经营政策，加强组织管理，完善内部控制，确保经营政策的实施。

　　加大对关联贷款的监控力度。首先，城市商业银行可通过集团客户统一授信控制授信总量，防范多头授信。其次，严格控制贷款条件。通过查询银行信贷系统、工商登记、人民银行信贷咨询系统、上市公司公开信息、行业主管部门和行业协会信息以及中介信息，切实掌握授信企业之间的关联关系。要密切关注关联贷款中有关资产(资金)的无偿或低价转移，密切关注关联公司资本变动情况。对关联企业的经营历史、股东和高级管理人员的资信纪录要着重审查。要加强贷后监管，严密监控关联企业的内部关联贷款，采取封闭运行、专户管理等方式防止收入转移。对关联企业保证能力的评估，应注意剔除因关联投资和投资收益等因素产生的虚增部分，对私营企业，特别是家族式关联企业，可要求自然人提供私人财产担保或信用保证作为补充风险控制措施。第三，尽快制定和完善城市商业银行发放关联贷款的规章制度，使其操作有章可循。第四，建立风险预警机制，实现与地方经济的良性互动，可考虑资产置换，以增强其间接融资能力，更深层次地挖掘其信贷投入的供给潜力和后劲，更有效地为地方经济建设“造血”。

　　优化股权结构，股权结构的分散化。应允许中外社会资本，特别是中外民间资本参股城市商业银行，支持具备条件的城市商业银行募集资本，以解决政府股权在城市商业银行中“二段独大”和行政治理色彩偏浓的弊端。同时，在制度设计上要防止从政府的“一股独大”走向民营企业的“一股独大”，应尽量将股权分散化，避免少数人对整个城市商业银行的控制。

　　加强对城市商业银行的监管。监管部门要依法对城市商业银行董事会进行监督，在对其的合规监管转向风险监管的过程中，要依法对其法人治理结构进行监督，避免一股独大，大权独揽，建立董事会记录制度，使每一个成员对自己的行为负责，形成有效的权利制衡机制。应对不同形式的关联交易进行监管，包括对关联企业之间的直接金融交易进行一定程度的限制，对关联企业之间共用标识、品牌、销售渠道和营业场所做出相应规定，从而降低集团化经营中关联交易可能给城市商业银行带来的风险。要强化对城市商业银行现场监管的频率和力度，特别是防范关联贷款和授信的潜在风险，同时，加强对其的非现场监督，改变非现场监督工作中分析不深不透，发现问题不及时、不准确、处理不到位，所提建议可操作性不强的问题。

　　充分发挥司法功能，规范关联贷款行为。防范不当关联贷款的关键是要使城市商业银行的关联贷款规范化。要达到这一目的，首先，加快关联贷款相关法律建设。现在法律规范对于关联贷款的界定不够权威，缺乏实际操作性，相关的法律责任更是缺位。对中小股东的保护，对市场监管的相关法律建设也是空白。其次，运用民事救济手段，建立和完善相应救济措施，制约不公平关联贷款，保护城市商业银行债权利益。同时，对于因不公平关联贷款而造成少数股东利益受到侵害的，法律应规定相应的救济措施，在程序及实体方面使受到侵害者获得司法保护。第三，运用刑事制裁手段，打击逃废贷款债务的犯罪行为。第四，市场行政管理部门应当严格执行法人市场准入制度，并建立规范而行之有效的审查监督机制，防止不合格主体进入市场。

　　提高关联贷款的透明度。城市商业银行应当从法人治理结构的要求和实际情况出发，更主动地披露信息，定期披露自身的经营、风险和公司治理状况信息，以确保股东和存款人能够及时了解城市商业银行状况，加强对城市商业银行高级管理人员的外部监督。特别是要建立关联贷款披露制度，明确关联贷款哪些必须披露，哪些无须披露。充分披露关联贷款，有助于社会公众特别中小股东监督关联贷款。

　　(责任编辑 张聪林)