文政：互联网金融时代 机会更多风险更大

上图为中国融资担保业协会专职副会长兼秘书长文政（图片来源：新浪财经 顾国爱 摄）

　　新浪财经讯 作为2015欧亚经济论坛之间的重要活动，由西安市人民政府、陕西省金融办共同举办的第四届西安(浐灞)金融论坛于2015年9月24-25日在西安浐灞生态区召开。主题为： 金融服务创新与“一带一路”发展机遇。中国融资担保业协会专职副会长兼秘书长文政出席并演讲。

　　文政表示，在互联网时代，金融几个问题已经解决：第一，交易成本；第二，信息不对称；第三，风险分担。同时他指出几个弊端：互联网时代交易成本更低了，但是不确定性增加了；信息量更大，对信息的辨别能力降低了；风险分担更多了，但是风险的传染性加强了。“最终来说机会更多了，风险更大。”

　　以下为演讲实录：

　　文政：尊敬的主持人，尊敬的各位领导嘉宾上午好，非常高兴参加今天的论坛，我也代表中国融资担保业协会为本此会议的成功举办表示祝贺。

　　在“互联网+”时代更好的服务小微企业和三农的融资担保业在市场改革中运营而生，在缓解小微企业融资难融资贵方面发挥了重要的作用，有利地促进了社会信誉体系的建设，得到了政府的高度重视。去年12月18号，召开了全国融资担保行业加快发展的电视电话会议，克强总理也在会上发表了重要的批示，发展融资担保业是破解小微企业三农重要的手段和关节的环节。今年8月份国务院又发了国发43号文件，《国务院关于促进融资担保行业加快发展的意见》，中国的融资担保业在支持小微企业和三农发挥了自己的特色，并形成了自己的发展模式，主要表现在以下几个方面。

　　一、发挥专业优势，同时专注于科技创新，应该说扶持了一大批小微企业茁壮成长，有些小微企业经过扶持长成了参天大树。

　　二、发挥接地气的优势，促成三农的发展，也给业内起到示范作用，得到了社会各界的认可。刚才说的扶持小微企业和三农成长方面，像北京中关村(8.26, -0.11, -1.31%)科技等等，这些企业在20年的发展当中，扶持了400多家海内外上市以及新三板挂牌的企业，我们担保企业在为没有抵押物的小微企业上市方面发挥了重要的作用。

　　三、融资担保业在发挥放大器作用的同时，也有一批企业脱颖而出，应该说有一批有专业化的有实力的大型融资担保机构也脱颖而出。从10年到14年，融资担保机构为小微企业和三农服务方面的增长率在16.9%左右，服务小微企业的户数年均增长15%左右，当然我们14年底统计，注册资本在10亿以上的担保机构有75家，有些担保机构成为3A企业，像中合担保，广东融资再担保。今天我们谈论的主题是互联网时代，在互联网的大潮下，担保业也一展身手。和担保密切相关的，像鹏金所、金开贷等等，业务量发展迅猛，在业界口碑非常好。从担保业20多年的发展来看，为中国的小微和三农做出了重要的贡献，也是大家关注重点的普惠领域。

　　第二，中国融资担保业发展的基本现状，尽管14年我们经历了经济缓行的压力，守住了风险底线，发展的总体势头非常良好。一是机构的数量在减少，所有制结构不断的优化。从12年到14年，法人机构逐渐在减少，13年减少了405家，14年减少了287家，现在全国的机构是7898家，这个数量还是有点多。中国的担保业20年的发展历史在中国历史上是特有的，和世界各国相比是很有特色的，世界各国没有一个国家有这么多的担保机构，尽管中国有，我们希望质量能够进一步提高，数量不断理性化的减少。二是整体实力不断增强。平均每个担保机构的注册资本1.17亿元，增长9.5%。三是保费平稳。大多数机构的保费在2%以下，14年底在保余额2.74万亿，14年底担保机构为25.4万户提供了担保，平均每户小微企业的担保的余额在500万左右。

　　这里顺便给大家报告一下会员的情况。全国协会吸收全国的骨干企业作为会员，同时让各省协会作为全国协会的会员，现在我们的会员有机构会员有160家左右。根据统计，15年第二季度，今年上半年，会员单位的担保量还是在不断的增长，尽管比去年低，但是比一季度还是有所回升。二季度末的环比增长3.37%，非融资担保业务增长38.98%，担保的放大倍数有所下降，会员单位的放大倍数到6.32倍，10年出台的办法规定是10倍，整体来讲会员机构在行业的发展上起到了模范带头作用。

　　第三，担保机构的不良率和商业银行基本持平，担保机构客户比商业银行的客户质量差一些，因为规模更小。但是不良率能控制在这个水平，说明担保业风险控制方面发挥了重要的作用。

　　第四，在支持中小微和三农发展上高速的增长，扶持小微和三农新增担保额增长19.2%，扶持小微三农余额增长10%。在户数上扶持小微三农的户数增长在11%左右。

　　行业发展很重要的问题存在以下几个方面。

　　第一，关于融资担保行业的定性定位。尽管国务院发文指出了明确的方向，但是20年的发展状态，是金融企业还是一般企业，这些都困惑大家，有些应该明确而没有明确，这些都是一个机构和企业发展重要的问题。当然在国务院43号文当中，有了不断明晰的说法，把政策性和市场主导相结合，更加强化了政府支持的担保，或者政府性担保，或者政策性担保业务，43号文里面说到了政府支持的担保机构，第二政府性的担保机构，第三政府性的业务，特别在经济缓行的时候，支持小微和三农方面的业务。

　　第二，关于融资担保专业化的问题，应该是发展当中非常重要的问题。专业化应该是我们担保业的命脉。我们担保到底在做什么，担保的前端就是扶持有成长性的小微企业和三农企业，刚才说了你衡量一个担保机构，比如说北京中关村，他们能在20年中扶持上百家的上市公司，你发现了小微企业是有价值的，你让他上市这是真正的担保支持，不是撒胡椒面。担保的后端，你遇到风险了要能处置风险，在这一点上，如果在座的有担保机构(其他机构可能大多做金融的)，一定要对担保有一个全新的认识。比方说担保的代偿率，这里面也有政府领导，我们经常听到来全国协会的地方担保机构说，我们领导给担保下的任务是不能有一笔代偿，我说你根本不懂担保的规律，就像保险公司一样，保险公司从来不理赔那你是干什么的？担保公司一定要代偿，但是代偿是有代偿的容忍度，代偿率如果大于1.5%，不良率到底是多少？比如说德国担保银行，它的代偿率有一年是4%，担保人是国家，国家的担保基金为了支持三农，就要4%的代偿，不能说有的商业银行当你担保业务中有一笔代偿就警告，有第二笔就不和你合作，第三笔就拜拜了，我们的有些金融机构，有些政府的管理部门对担保，对担保规律没有认识到。

　　前端就是要有能力，发现这些好企业，后端出了风险肯定要第一个顶上，你要代偿，你的能力就在于能处理这些风险。为什么讲这个，决定了我们的担保有没有公信力，为什么刚才说8000多家担保多了，担保机构一定要有公信力，要有资本的实力，因为要拿资本代偿的。

　　仅仅有资本不够，还要有专业化和人才队伍，在和商业银行的合作方面，虽然银监会是八部委的牵头部门，担保合作方面，没有让商业银行有内生动力和担保合作，中国的担保是有中国特色的担保，国外都是以政府基金或者政府机构的身份出现，他是在评价商业银行的服务和信贷政策。

　　举个例子，我们西安市支持高技术产业，西安的担保金可通过审查西安所在的所有银行选择性合作，你符合我的信贷政策到我这来申请担保基金，但一般都是担保基金代偿60-70%，商业银行必须代偿20-30%，由此提高了商业银行的积极性，商业银行做这类业务，必须遵循浐霸对这个方面的要求，商业银行也有内在的动力。

　　同时在成熟的国家，关于担保的风险系数，你和政府的担保基金合作，比如说风险资产，全世界不管3A还是2A机构，你的风险都是1，我们担保真正的价值并没有体现在金融链上，国外会定一个标准，风险系数是0.5-0.7，真正的商业的银行经济资本少了，也会有动力和担保合作，在这一点上国内应该说还正在尝试，有的商业银行已经用内部评级法在做。我们全社会也要宣传担保的作用，3A级的担保机构在内部评级法里面也要适当的设定风险系数，对商业银行来讲也是资本的释放，也有业务的激情。

　　还有人才匮乏的问题不多说了，担保行业只有20年的发展历史，前10年在尝试，99年以后才蓬勃发展。

　　今天我们的互联网时代担保业怎么做？互联网时代几位领导讲的非常好，让大家处于风口浪尖当中，同时给大家很多的机会。在互联网时代，大家说了很多的思维，大数据的思维，平台的思维，跨界的思维，包括创新的思维。这些应该说和金融息息相关，今天谈的是普惠金融，融资担保也是普惠金融的重要内容之一，普惠金融讲什么，讲广覆盖、多层次、多样化、低成本。

　　但是融资担保也在履行这方面的职能，在互联网时代，金融本来就是现代经济的核心，也是最具灵活性和创新性的机构，在互联网金融时代，给我们解决了几个问题，第一交易成本，第二信息不对称，第三风险分担。互联网时代交易成本更低了，但是不确定性增加了。信息量更大，可能对信息的辨别能力更低了。第三风险分担更多了，但是风险的传染性更强了。最终来说机会更多了，风险也更大了。

　　在互联网时代，我们担保的发展，一是要更注重社会责任。刚才说了，互联网时代是一个社会性的思维，对担保而言在互联网时代更注重社会责任，更好的服务小微和三农。这里面十部委关于促进互联网进一步发展的意见里，说明了互联网对促进小微和三农发展发挥了无可替代的作用。大众创新，万众创新打开了大门，在这个时代，我们担保机构要和互联网机构密切合作，更好的为三农服务。

　　二是注重专业化。我们担保行业还是需要专业性的技术，你的产品，你的技术人员，你的风控能力，都需要更多的专业化。互联网时代有一个事情是大数据，我们需求方面可以用大数据分析，包括风险防控方面需要和互联网结合，提供专业化的合作。

　　三是注重跨界。我们本来是跨界的平台，顺应这个潮流更好的为大家服务，同时更注重创新，市场的灵魂是创新，担保也一样，通过更多的创新方式为小微企业服务，我们在互联网时代更加注重风险。

　　最后想说一点，我走了这么多省，很多担保机构都有调研学习，在经济下行的时候，政策性的担保机构应更发挥作用。中国融资担保业协会按照国务院关于促进融资担保业加快发展的意见将不断加强行业的自律建设，积极承担行业的管理职能，密切关注研究互联网金融时代融资担保的发展问题，推动行业创新融合，更好的配合“一带一路”战略的实施。

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