中国财富管理50人论坛第三届年会于2015年1月30日在北京金融街威斯汀酒店召开年会。上图为工商银行电子银行部总经理侯本旗。(图片来源：新浪财经 刘海伟 摄)

　　新浪财经讯 中国财富管理50人论坛第三届年会于2015年1月30日在北京金融街威斯汀酒店召开年会。工商银行电子银行部总经理侯本旗在发言时表示，今后的几年可能大家会看到2500家P2P，260多家第三方支付，会有一个洗牌的过程。

　　以下是文字实录：

　　侯本旗：我们的主题是海水还是火焰？我特别喜欢这个话题，谈三点看法，代表侯本旗不代表我服务的工商银行。

　　第一点是跨界容易，跨期不易，且行且珍惜。去年互联网金融成为社会讨论的热点，有个段子说放高利贷的开始做P2P了，伸手讨钱的开始做众筹了，改码的开始做支付了，P2P去年12月份有12家网站出了问题，为什么出问题？因为互联网金融也是金融，金融是个什么东西？金融的本质是风险管理，风险管理最核心的是什么东西？是跨期对冲，所以去年互联网金融企业在享受跨界的快感的同时，有一些企业也开始品尝跨界的风险，因为收益的当期性和损失的滞后性是金融内生的特征。所以在2015年或者是今后的几年，可能有一些企业会品尝风险，所以我想谈第一点就是跨界容易、跨期不易，且行且珍惜。

　　第二点想法，你贴金，我触电。互联网金融做企业有一个形象的比喻是贴金，贴得很好，尤其在普惠金融方面确实发挥了很重要的作用，尤其是去年的这个时候，余额宝[微博]的快速扩张确实把这些金融机构的大佬们给好好地变了一下。很多的机构过了春节以后他们讨论的问题是说余额宝吸收走我们那么多的存款怎么办？他们被电了一下以后，想了一个很好的策略，这个策略是触电，所以大家看到很多的机构，尤其是大的银行在做电商，包括工商银行、建设银行、交通银行电商平台都在运行，中国银行、农业银行也有这些想法，包括民生银行做电商的楼梯一直在响。

　　这些机构做电商以后突然发现这是一个甜点，不是吃的甜点，是打高尔夫的甜点，对于商户来说银行做电商不赚钱，银行不收平台费、不收广告费，他看重的是交易背后的清算和贷款的机会。银行还给贷款，它有原来的信用数据和交易数据结合起来，就可以给方方面面发放贷款。而且更重要的一个是银行有网点，工行有一万七千家网点，这些网点跟线上结合起来做O2O对任何一个商户都有关吸引力，银行做电商有两大甜点，对于用户来说第一个东西是真的，真的是真的，现在大家都怕假的，为什么是真的？所有的商户我们工商的融易购商户都是邀请来的，而且我们要求厂家直营卖自己的东西，品质有保障。

　　第二个甜点是优惠，为什么优惠呢？因为像我们是积分，我们个人的积分可以当现金花，等于打五折，再比如可以线上很快地贷款，更有利的一点是商户贴息。因为商户在这个平台上经营不需要付平台费，它就可以为了扩大销售，就可以给用户贴息，大家在上面买东西贷款，贷款不用付利息，利息是谁付的呢？是商户付的，商户付的这一部分利息哪儿来呢？是在其他的平台的推广费。

　　对银行来讲，一个最大的甜点就是有了新的客户，工行去年电商平台客户三分之一是原来跟我们没有任何关系的。所以这个业务发展得比较快，工行融易购平台开业不到一年交易额超过了700亿，京东卖了2240亿，经营了很长时间。所以2015年值得关注的是银行电商的崛起。

　　第三个看法，我想谈会归和融合。互联网金融既然是金融，那就要回到它的本质，回到风险管理基础上的服务创新。所以在今后的几年可能大家会看到2500家P2P，260多家第三方支付，会有一个洗牌的过程。但是这个领域确实有很多的发展的空间，如果说前面互联网金融公司贴金，金融机构触电，是一种双向的进入，是一种物理的反应，那么后面的发展可能会是一种相互的融合，是一种化学的反应。因为互联网金融的发展，尤其是移动互联网金融的发展改变了我们社会运行的几个底层的规则。在技术层面出现了网络倍增效应，就是用的人越多，每个人的收益越大。吃饭的人越多，每个人吃得越多，最典型的例子就是微信的快速的发展和无声的来往。

　　在经济层面上出现了一个效应，我把它叫做成本去零效应，互联网技术的发展、传播成本极低，最快的例子就是余额宝的快速发展，很快的时间内发展了一亿多个用户，而我们所有炒股票的人加起来现在可能也就是一亿左右，搞了20多年。

　　在社会层面上讲出现了时空坍塌的效应，在11月黑色星期五那天晚上，我坐地铁回家，晚上的时候我就可以用手机在纽约的VC百货买一双皮鞋，时间和空间在这个时候塌陷了。所以在互联网金融这个领域会有很多的机会出现，进来做会有很多成功的机会，可以说做什么比怎么做更重要，“不作不发展”，谢谢大家。