监管：为金融业健康发展保驾护航

　　记者 韩雪萌

　　银监会宣布8家银行分支机构因被企业挪用贷款而受到行政处罚的消息刚刚响起在人们的耳际，长江证券因“杭萧案”违规受证监会处罚的决定又于日前发布。金融，关乎老百姓切身利益，关乎国家经济社会秩序安全稳定。科学有效的监管，为金融业健康发展保驾护航。

　　我国金融业从分业监管以来，先后成立了中国证监会、中国保监会。党的十六大以来，又成立了中国银行业监督管理委员会。银行、证券、保险分业监管体系继续完善，金融监管法律法规进一步健全。监管理念、监管手段的创新，促进了金融监管能力和水平的提高。不断加大风险处置力度，使金融风险得到有效防范和化解，投资者、消费者的合法权益得到有力保护。

　　银行业在我国金融体系中居于主导地位，在发挥金融核心作用中担负着十分重要的角色。科学有效的监管保证了银行业的快速健康安全发展。今天，我国银行业整体情况可以用“资产质量明显提高、资本实力和充足水平显著增强、整体抗风险能力大为增强、盈利能力明显增强”来概括。数据显示，通过财务重组和加强监管，这些年主要商业银行不良贷款持续保持“双下降”。从2002年末的23%下降到2003年末的17.8%，2004年末的14.1%，2005年末实现了历史性的进步，下降到8.9%，2006年末继续下降到7.5%，农业银行改革完成后，中国银行业不良贷款将会进一步下降。

　　

银监会成立以来，即把不断加强监管能力建设、提高监管有效性作为一项长期战略，大力建设具有中国特色的银行业监管框架，完善监管手段和方法，对银行业实施有效监管，推进我国银行业稳健持续发展。在信用风险监管方面，全面推行了符合国际通行做法的贷款质量五级分类制度、骆驼评级体系等一系列审慎监管制度，推行了以跟踪监控贷款分类的偏离度和迁徙率为主要内容，以同质同类银行比较和差别监管为主要方式的不良贷款监测和考核新模式；在市场风险监管方面，相继出台了衍生产品交易管理办法和市场风险管理指引；在操作风险监管方面，银监会始终把合规性监管放在十分重要的位置，针对银行业金融机构内控和管理的薄弱环节，借鉴国际良好做法，发布了加大防范操作风险工作力度的“十三条”措施，督促法人追本寻源，清理、完善和落实有关规章制度，认真查处基层违法犯罪案件等等。

　　同时，对照国际银行业监管的最佳做法，银监会创新监管理念，大力推进监管法规制度建设，不断改进监管手段和方法，理顺工作程序，提高工作效率，监管工作的专业性、科学性和有效性明显提高。目前，具有中国特色的银行业监管框架已初步形成，新的监管组织体系基本建立，“管法人、管风险、管内控、提高透明度”，银监会倡导的新的风险为本的监管理念、目标和标准得到广泛认同，监管方式和手段不断创新，“准确分类—充足拨备—做实利润—资本充足率达标”的持续监管思路也逐步得到落实。

　　经过几年的努力，在党中央、国务院的决策和领导下，有效监管确保了国有商业银行改革和整个银行体系建设始终能够沿着正确的方向不断前进。银行业在加强公司治理建设、转变经营理念和发展战略、提升业务创新能力、优化收入结构等方面都取得了重要进展，资本充足率、资产质量、盈利能力等指标显著改进，资产回报率和股本回报率等已达到或接近国际先进水平。国有商业银行已经从五年前某种程度上的“问题银行”，转变为具有一定国际认知度的国有大型商业银行。在国有商业银行改革的带动下，政策性银行改革步伐加快，国家开发银行商业化改革启动；中小商业银行也注重加强公司治理建设和风险防范能力，近年来先后有中信、华夏、兴业、宁波、南京和北京等6家银行成功上市，一批城市商业银行实现了跨区域发展；非银行金融机构制度体系不断完善，正在逐步走上科学发展的轨道。

　　在银行业监管稳步前进的同时，证券业和保险业改革的步伐也在推进。在证券业监管方面，在党中央、国务院正确领导下，证监会落实《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》，证券期货各项监管工作取得了新进展。股权分置改革基本完成，解决了长期影响我国资本市场健康发展的重大历史遗留问题。清理违规占用上市公司资金工作取得显著成效，提高上市公司质量工作迈上新台阶。证券公司历史遗留风险基本化解，行业规范运作和创新发展的新机制初步形成。多元化的机构投资者队伍逐步壮大，市场影响力明显增强。

　　随着资本市场各项改革发展工作不断取得成效，市场发生了转折性变化：全社会对发展资本市场重要性的认识、认同明显提高；投资者信心明显恢复，市场扭转了四年来持续低迷的状态；市场规模稳步扩大，行业覆盖度提高，资本市场与国民经济的关联度明显提高；市场投融资功能显著增强；市场效率提高，承受力明显增强；市场规范化程度较以往明显改善。截至2006年年底，沪深两市共有上市公司1434家，总市值90599亿元，

股票市值与GDP的比率由股权分置改革前的17.7%提高到目前的44%。上市公司全年分红约850亿元，投资回报能力提升。2006年，沪深两市日均成交382亿元，A股筹资2432亿元，两项指标均创历史最好水平。与此同时，期货市场交易活跃，全年成交21万亿元，同比增长56%。

　　党的十六大以来，随着居民收入水平和消费能力的提高，保险业经历了前所未有的快速发展。而保险市场主体的增多、保费收入的快速增长和保险产品的日益丰富，更对保险业监管提出了一系列新课题。

　　应对形势和环境的变化，保监会探索建立了以偿付能力监管、市场行为监管、公司治理结构监管为三大支柱的现代保险监管体系框架，以加大监管力度并切实提高监管的有效性。与此同时，在坚持把风险防范作为系统性工程常抓不懈的同时，监管部门坚持“以公司内控为基础、以偿付能力监管为核心、以现场检查为重要手段、以资金运用监管为关键环节、以保险保障基金为屏障”构筑起保险业风险防范的“五道防线”。

　　从目前来看，整个保险业在快速发展过程中没有出现新的、大的系统性风险，同时较好防范了其他金融行业风险向保险业的传递。值得一提的是，随着保险监管组织架构的基本形成和监管水平提高，偿付能力监管已经迈出了实质性步伐，在保险资金投资风险控制能力逐步提高的同时，保险企业进一步充实了资本金，偿付能力获得明显增强，提高了企业的风险管控水平和自我约束能力，经营性风险和行业系统性风险同样获得了有效控制。

　　当前，我国正处于全面建设小康社会的关键时期，金融改革发展面临新的国际国内形势，改革创新是推动金融发展的强大动力。要从根本上消除制约金融发展的体制机制障碍，促进金融业持续健康安全发展，就必须不失时机地深化金融改革，推进金融创新。而金融业监管要以解决体制性、机制性问题为重点，一方面要大力推进金融创新，另一方面也要不断改进金融监管方法，围绕建设现代金融制度和现代金融体系，全面推进银行、证券、保险业改革，加快建立健全与社会主义市场经济相适应的金融体制和运行机制，以及监管主体之间的协调机制，以适应经济社会发展对金融业不断提出的新要求。