世界银行称农信社贷款利率上限应取消

　　世界银行昨日发布《中国经济季报》称：农信社贷款利率上限应取消

　　王健

　　世行报告认为，由于贷款利率限制导致农村信贷的规模小于应有的水平，而实现利率市场化的办法是明确地将扶贫目标从金融部门分离出来

　　世界银行昨日发布的《中国经济季报》称，未来要使农村金融可持续，就得要求其商业化可行，要取消贷款利率上限。

　　中国人民银行从2004年10月29日起放宽人民币贷款利率浮动区间，金融机构(不含城乡信用社)的贷款利率原则上不再设定上限，但对农村信用社的贷款利率仍实行上限管理，最高上浮系数为贷款基准利率的2.3倍。目前，农村信用社贷款利率的浮动区间为基准利率的0.9~2.3倍。

　　上述世行报告认为，由于贷款利率限制导致农村信贷的规模小于应有的水平。

　　从实际运行情况看，大多数农村信用社作出了利率上浮的选择。根据央行日前公布的《2006年第四季度货币政策执行报告》，城乡信用社的贷款利率实行下浮的只有1.51%，有93.86%的贷款利率实行上浮，其余维持基准利率。

　　对此，一位四川省农村信用社联合社的人士表示，农信社的贷款利率浮动空间一般根据融资成本、客户资金周期、用途等来确定。

　　安徽省农村信用社联合社的一位人士称，有四方面原因导致大多数农信社选择贷款利率上浮。首先，从资金来源看，农信社的资金成本比较高，存款大部分是农民的存款，而公积金、专项基金等无息的低成本资金往往都存在指定的商业银行，不会存在农信社；第二，农业贷款的风险非常大；第三，农信社的经营成本比较高，发放一家一户的小额农户贷款，需要大量网点和信贷员，决定了农信社的运营成本比较高；第四，农信社的历史包袱最大。

　　“农信社要生存、要发展，必须有一定的利润空间。如果农信社利率偏低，一开门就会亏损，所以必须至少保证非常低的利润，再说由于(上述)几个原因，农信社即使不赚钱利率也会比商业银行高。”该人士说。

　　上述世行报告认为，考虑到有些借款客户地址偏远、分散，借款额小、借款频率低等因素，要想使农村金融商业化可行的话，2.3倍的贷款利率上限还是太低了。

　　对于利率市场化问题，中国人民银行日前发布的《2006年第四季度中国货币政策执行报告》指出，从可持续发展这一根本目标出发，未来农村金融的发展战略，需要从传统的单一政策优惠，向适度竞争的、具有可持续发展能力的农村金融体系转变，而实现这一战略转变的一个重要基础条件，就是进一步发挥利率杠杆的调节作用，覆盖农村金融业务的风险和成本。

　　上述世行报告认为，实现利率市场化的办法是明确地将扶贫目标从金融部门分离出来，商业性的农村金融机构不应承担扶贫计划中的信用风险，一旦扶贫的职能从金融机构中分离出去，利率就可以进一步放开。

　　目前，已经有一些省尝试农信社贷款利率改革。据湖南省当地媒体报道，2月5日召开的2007年湖南省农村信用社工作会议决定将推行利率市场化改革，创新贷款利率定价机制，在湖南省采取分步实施的办法逐步放开利率上限，争取今年下半年在长沙地区放开，其他市州2008年全部放开贷款利率上限。

　　对于农信社贷款利率放开的度，上述四川省农村信用社联合社的人士认为，市场化是一种趋势，但是放宽应该有度，不能一下子放宽，还要综合考虑当地的经济状况、农信社的融资成本和农民的贷款需求以及老百姓接受程度。

　　安徽省农村信用社联合社的上述人士说，现在安徽省农信社的贷款利率一般到不了基准利率的2.3倍那么高，“放这么高客户早就跑了”。