电力职工持股暂停 垄断国企“私有化”亮红灯

　　记者李攻 相晓冬

　　●各级政府有关部门和各电力企业暂停办理新审批，正在审批的要立即停止。

　　●职工持股是激励方式还是分食国有资产？

　　●垄断行业的内部职工持股是否公平？

　　鲁能“31亿撬动360亿”被迫中止?

　　国资委、国家发展和改革委员会、财政部联合发文紧急叫停电力企业职工持股之后，有人指出，受此影响最大的恐怕会是山东鲁能、江苏苏源、福建亿力三家企业。

　　“鲁能没有搞任何形式的职工持股”，9月2日，山东电力集团新闻中心负责人李学广先生接受本报记者采访时强调。

　　人们对鲁能职工持股的议论源于一家报纸的报道。这篇刊登于2003年4月的报道题目是《鲁能暗推民营化：31亿员工集资控制360亿国有资产》。

　　“这篇报道完全失实。”李学广对本报记者说。

　　这篇报道称，拥有360亿元资产的鲁能正疾步走在民营化的道路上。鲁能职工和管理层入股的31亿现金在一个星期内已全部到位，相关的持股方案已开始实施。

　　记者在采访中了解到，关于鲁能“民营化”许多人都“知道”。现在，鲁能方面对此加以否认，可能与国家三部委出台的这个紧急叫停通知有关。

　　这个《通知》说，“电力企业改制方案、实物资产出售方案和新设立企业，各级政府有关部门和各电力企业暂停办理新的审批，正在审批的要立即停止。严禁未经审批实施企业改制、出售资产和新设立企业。”同时，“严格执行国务院有关规定，凡违反国办发[2000]69号文件有关规定的投资和交易活动一律无效。”

　　国办发[2000]69号文第五条规定：“为规范运作，防止国有资产流失，除正常生产经营外，有关各级国有电力企业资产重组、电站出售和其他资产处置问题，将纳入电力体制改革总体方案统筹考虑。目前除按国家规定程序审批的资产重组、电站出售、盘活存量项目外，停止其他任何形式的国有电力资产的流动，包括电力资产的重组、上市、转让、划拨及主业外的投资等；凡项目未经国家批准的，其已经变现所得的资金应停止使用并予以暂时冻结。”

　　三部委紧急叫停电力职工持股

　　8月下旬，一道急令让电力系统欲“投资”发电或电网业务的职工中断了“发财梦”。此急令名为《关于继续贯彻落实国务院有关精神暂停电力系统职工投资电力企业的紧急通知》。通知要求暂停电力系统职工(指经营发电和电网业务的各类企业和单位的职工)投资发电或电网业务的电力企业。

　　《通知》当然不会平白无故出台。原因是电力企业在改制中出现了问题。对此，《通知》明确指出下面三条“罪状”：违规实施国有电力企业职工持股改制；企业改制未经中介机构进行财务审计，国有资产未经评估或未通过公开竞价方式出售；国有电力企业的利润向电力系统职工投资的企业转移等。

　　在部分电力系统的多种企业改制过程中，“民营化”的倾向十分明显，甚至出现了要求职工火速入股以“稀释”国有股份的言行。在目前电力系统主辅分离如火如荼的大背景下出台这一“紧急”《通知》，无疑又是一次“急刹车”。“暂停”以及“紧急”一词则显示出形势的紧迫。“防止生米做成熟饭”。

　　《通知》这样规定，“改制的形式包括有限责任公司、股份有限公司、股份合作制企业；职工持股的方式包括职工自然人直接持股、工会或职工持股会持股、职工通过持股“三产”及多种经营等企业间接持股电力企业。”

　　《通知》称，暂停将电力企业的发电设施、变电设施和电力线路设施及其有关辅助设施等实物资产出售给职工或职工持股的企业。暂停违规改制或新设立职工持股的企业投资新设立发电企业。

　　表面上看去，《通知》的出台潜藏着管理部门的隐忧——防止国有资产流失。但有业内人士却有另外一番观察，因为在《通知》明令暂停的规定中，涉及的不止是国有资产流失的问题。

　　在主辅分离即将全面展开之前的这个时间段中，一些政策上的漏洞是部分企业火速改制的主要原因，一旦电力行业的一些违规改制成为现实，将有可能会给中国的整个电力体制改革都要带来更多的后遗症，为未来的厂网分开乃至竞价上网等改革埋下“绊脚石”。

　　有的职工持股是在分食国有资产

　　有观察人士指出，职工持股在有的地方和有的企业正在成为分食国有资产的“有效途径”。这种情况，在具有垄断地位的国有企业中尤其明显。一般说来，具有垄断地位的企业可以凭借其垄断地位获得超额垄断利润。经过多年积累，这块“蛋糕”越积越大，难免会有人垂涎。于是，在“改革”的背景下，各种方式层出不穷。职工持股就是比较“有效”的方式之一。

　　我国企业试行职工持股已经有几年的时间。认同和推进职工持股的企业数量和范围已有相当规模，并在不断扩大。从行业看，除较早进行规范试点的外经贸企业外，目前职工持股几乎涉及到竞争性领域和部分垄断性领域的各个行业。从企业规模看，除中小企业广泛推进职工持股外，部分大型国有企业已经或正在积极研究和策划在企业改制中引入职工持股；从企业类型看，职工持股已不仅在非上市的国有企业改革中推行，一些非国有企业和上市公司也在不同程度上推进和试行职工持股。

　　赞同推行职工持股的人认为，职工持股是一种有效的激励方式。职工在企业中占有了股份，就可以增强他们对企业的认同感，就会激发职工的积极性，提高企业的效率和竞争力。同时，职工持股也可以解决企业经营者，尤其是国有企业经营者付出和所得“不对称”的问题。在他们看来，一个国有企业的经营者，把企业搞大了，效益好了，而他们的所得只能局限在工资所得，这样不公平，也就会滋生出退休之前大捞一把的腐败现象。

　　对职工持股持异议的人则认为，职工持股，尤其是具有垄断地位的国有企业职工持股“十分不公平”，职工持股之后，也不会对提高企业效率和竞争力有所裨益，甚至会加速企业的“死亡”。

　　山东大学经济研究中心主任、产权研究所所长黄少安教授接受本报记者采访时说：“垄断国企的职工凭什么持有自己企业的股份。要知道，这些企业都得到了国家政策的‘惠顾’，而不全是他们努力的结果。难道仅仅因为是这个企业的职工，就可以分割这块资产吗？要持股也可以，企业外职工和社会公众要拥有同样的机会。这是具有垄断地位的国有企业本身的特殊性所决定的。”

　　黄少安教授认为，另外一个不公平来自企业的“暗箱操作”。从企业资产评估到股价再到出资方式，都不公开，都在企业内部进行。这样也就谈不上公平和公正。花很少的钱，甚至是不花钱就可以占有大量的国有资产。通过职工持股，收益最多的可能还是企业领导者，一夜之间成为亿万富翁并不难。这实在是一件便宜事。

　　垄断国企“私有化”亮起红灯

　　记者了解到，有的地方曾出台规定，禁止一些特定企业实行职工持股。比如，浙江省就规定，“金融、电力、交通、邮电、烟草等垄断性行业，城市煤气、自来水、公交等公用设施领域，以及享有特许经营权或特殊优惠政策的企业，暂不实施内部职工持股。”虽然如此，也难免这些企业心潮澎湃，暗香盈动。而三部委这次叫停电力职工持股，无疑是给这些企业亮起了红灯。

　　电力行业的职工持股改革被叫停，整个垄断行业又将如何？记者采访了中国社会科学院经济学博士钱津研究员。

　　他认为，改革发展至此，主要的原因是目前的多数改革方案不好操作，总体改革思路不清，改革实践缺乏正确的理论指导和法律保障。

　　钱津认为，在垄断行业职工持股的问题之上还有一个更为决定性的命题，那就是垄断行业是否应该由政府来经营，如果确定应该由政府来经营的话、则根本不会存在职工持股的问题。关于电力系统的职工持股问题，实际上一些电力部门早就操作过了，不少电力部门都存在职工持股的现象。

　　据钱津研究员所知，黔北电厂早已经实行了职工持股，他们在投资建立新电厂的时候就曾经在借助银行贷款的基础上吸收了一批职工投资，现在他们的职工都有双份收入，一是工资、一是股权收入。

　　现在出台的政策在其生米做成熟饭之后再做出限制，说明我们的一些改革缺乏章法。钱津认为，垄断行业里内部职工持股改革对其他非垄断行业的职工而言是不公平的，同样的全民所有制企业为什么你能持股而我却不能？再说，职工持股也不会对企业股权治理结构产生影响，那么庞大的资产规模，还缺职工那点钱？从这个角度来看，职工持股并非垄断产业国有资产的需要，那剩下的解释只能是内部职工分钱的需要了。

　　钱津提出，那些自然垄断性的行业不需要被打破，而是通过法律的形式予以监管，不能任由垄断企业经营者在经营垄断企业的基础上进行其他非垄断行业的经营活动。一些电力垄断企业不应该再在垄断基础上成立二级企业，并染指其他非垄断性行业。他说，在美国，其国家垄断行业的一举一动都要上报总统并依法获得批准，而这一点，在我国却是一个空白。

　　在对目前的国企改革进行分析之后，钱津建议，应该对改革遇到的问题进行分析研究并统一思路之后由人大制定相关的改革法律，依法进行改革。改革也要有法可依，不能任由某个职能部门朝令夕改。

　　记者注意到，在国家三部委紧急叫停电力企业职工持股之前，国务院国有资产监督管理委员会主任李荣融曾明确表示，国资委不会对其监管的196家中央企业进行私有化，而下一步的主要任务是建立现代企业制度，完善法人治理结构，逐步实行股权多样化，进一步增强控制力、带动力和影响力。

　　李荣融虽然只是说国资委监管的196家企业不会“私有化”，从一定意义上说，这也是给了其他具有国家垄断性质的企业一个明确的信号。