受技术性卖盘及天气因素拖累CBOT大豆大幅收低

　　CBOT农产品市场主要交易数据(2006年1月9日)

品种	月份	开盘价	最高价	最低价	收盘价	涨跌	前日量	前日仓	增减	美元 / 吨
大豆	3	598.00	599.00	589.50	594.00	-17.00	39307	169636	1606	218.25
大豆	5	609.00	609.00	600.00	603.00	-18.00	4335	35116	426	221.56
豆粕	3	184.00	185.90	182.80	184.60	-4.10	13658	59241	-1497	203.53
豆粕	5	186.00	187.80	185.20	186.50	-4.40	2885	22674	-106	205.62
豆粕	7	188.50	190.00	187.20	188.50	-4.50	1661	22244	24	207.83
豆油	3	22.72	22.75	22.35	22.59	-0.40	14450	89871	532	498.02
豆油	5	22.95	22.98	22.71	22.97	-0.35	5136	26836	564	506.39
豆油	7	23.25	23.32	23.06	23.31	-0.34	2159	25956	146	513.89
小麦	5	338.00	338.00	333.75	337.00	-3.75	14450	89871	71214	123.72
小麦	7	346.50	347.00	342.75	346.25	-3.75	5136	26836	-16775	127.11
小麦	9	354.50	355.50	351.50	355.00	-3.50	2159	25956	21743	130.32
玉米	3	212.00	212.00	209.75	211.00	-3.25	53374	456789	-1873	83.07
玉米	5	220.50	221.00	219.25	220.50	-3.00	6682	108296	808	86.81
玉米	7	229.50	229.50	227.75	229.00	-2.75	5692	104233	286	90.15
玉米	12	245.75	246.00	244.50	245.75	-2.50	6731	107779	-20	96.75

　　美湾大豆基差

　　

美湾基差

　　美国大豆压榨利润

　　　根据芝加哥期货交易所(CBOT)当日结算价(美分／蒲式耳)计算出的大豆压榨利润。(1蒲式耳大豆＝11磅豆油＋44磅豆粕(豆粉)＋4磅残渣)

　　合约　　　　　　　　　　利润　　　变动

　　2006年1月　　　　　　　　　63.46　　＋2.53

　　2006年3月　　　　　　　　　60.61　　＋3.58

　　2006年5月　　　　　　　　　59.97　　＋4.47

　　2006年7月　　　　　　　　　58.61　　＋3.36

　　2006年8月　　　　　　　　　60.30　　＋4.59

　　2006年9月　　　　　　　　　63.50　　＋2.81

　　2006年11月／10月　　　　　　59.75　　＋1.35

　　2007年1月　　　　　　　　　64.31　　-0.04

　　阿根廷大豆价格

　　阿根廷大豆价格周一收低，受芝加哥市场跌势打压，成交量进一步缩减。　　在主要的粮食出口港罗萨里奥，大豆价格每吨收跌9.8披索至515披索(约167美元)。成交量由上周五的8,000-10,000吨降至约5,000吨。　　当地一经纪商称，“因为价格下跌，今天没什麽可卖的。”　2006年4月／5月交货的阿根廷大豆美元跌6美元，收报每吨165美元。

　　到中国港口国际粮船运费

　　

到中国港口国际粮船运费

　　CBOT农产品市场每日评述

　　豆类市场报道：

　　CBOT大豆期货周一大幅收低　受技术性卖盘及天气因素拖累　

　　芝加哥期货交易所(CBOT)大豆期货周一大幅收低，跌破6美元至一个月低位，因技术面疲软，继上周五收低後市场出现技术性卖盘，且预期阿根廷农作物种植区天气情况改善，有预报称阿根廷产豆区将有降雨。　

　　周一收盘，1月合约跌16-1／2美分，报每蒲氏耳5.84美元。CBOT-3月大豆合约下跌17美分，收报5.94美元／蒲。　

　　分析师称，6日大豆期货收盘技术性疲势引发了持续性卖盘打压大豆期货下跌，此外，南美天气情况良好也进一步打压大豆期货下行。　

　　“从技术上看上周五收位不佳，所以我认为这是续跌。一些干旱地区的湿润程度高于一些人的预期，且有预报称有一定降雨，所以天气在改变。”U。S。　Commodities的分析师鲁斯称。　

　　由于大豆期货近月合约下跌至6.00美元／蒲心理关口以下，投机性基金卖盘被引发。3月大豆期货主力合约下跌至50日均线的重要支撑位之下更令大豆期货承压加重。　

　　此外，CBOT经纪商称，市场在美国农业部(USDA)1月12日公布产量报告前轧平头寸也打压大豆期货下跌。　

　　市场技术分析师称，近期技术面严重疲软造成大豆期货9日大幅下跌。　

　　与此同时，气象预报机构DTN称，预计阿根廷10日和11日将有零星降雨，而12日至15日雨量可能变大。　

　　气象机构Meteorlogix称，阿根廷南部小麦种植区周末普降零星阵雨。不过玉米和大豆种植带降雨不多，最高温度达到95-105华氏度。不过Meteorlogix预计阿根廷本周末将较上周末湿润。　

　　巴西方面，预计巴西南里奥格兰德州和帕拉纳州1月6日当周天气仍然干旱炎热，而1月16日当周可能有少量降雨，但或许还将持续干旱。气温将高于--远高于正常水平，在华氏90-100度。巴西南部本周末干燥，未来七天天气干燥或有少量小阵雨，天气将炎热。巴西北部大豆将继续迎来有利降雨。　

　　USDA表示，截至1月5日当周，美国大豆出口量2021.6万蒲，符合分析师预期的1700-2400万蒲区间。　

　　交易商称，过去几日市场将注意力转向基本面，预计美国农业部(USDA)在周四发布作物报告时，将上调美国年末大豆库存预估。分析师平均预期政府的预估为4.53亿蒲式耳，较12月的预估高出4,800万蒲式耳。这大多反映的是美国大豆出口迟滞。　

　　中西部现货大豆基差买盘周一盘初持稳至走高，经过上周抛售後，今日交投迟滞。　

　　南美大豆期货收盘下跌。3月合约下跌16 1／2美分，收报6.20美元／蒲。　

　　交易商动向：　

　　在大豆期货交易中，RJ O’Brien和UBS证券各买入1,000手3月。ABN Amro、Calyon金融、飞马(Fimat)、RJ O’Brien、Man金融瑞富(Refco)分公司为主要卖家。基金市场内买卖都有，令交易商难以估计商品基金周一净卖出量。商品基金卖盘预计为5,000手。市场成交量普遍温和，大豆期货估计成交量为78,921手。　

　　大豆相关产品：　

　　大豆产品合约追随大豆合约疲势，因市场预期全球最大的豆粕(豆粉)和豆油出口国--阿根廷本周稍晚将有降雨天气。　

　　豆粕期货收低，跟随大豆期货跌至1个月低点。技术性抛盘为主要特征，交投最活跃的3月期货跌破了关键支撑位，收在1个月老图的缺口之内。　

　　1月豆粕合约结算价下跌3.60美元，报每短吨183.30美元，3月豆粕期货合约下跌4.10美元，收报184.60美元／短吨。　

　　出口消息方面，中国买入了几船印度豆粕。　

　　在豆粕期货交易中，商品基金卖盘估计为3,000手，　J。P。Morgan、飞马、Goldenberg Hehmeyer、Man金融和Man金融瑞富分公司为主要卖家。基金市场内买卖都有，令交易商难以估计商品基金周一净卖出量。　市场成交量普遍温和，豆粕成交量为24,724手。　

　　豆油期货跟随临池走势下跌，下滑至1周低点，随后主力3月期货在50日移动平均线22.34美分上方找到支撑。　

　　1月豆油合约跌0.55美分，报每磅22.20美分3月豆油合约下跌40点，收报22.59每份／磅。3月豆油的份额收于37.96%，3月压榨利润收于60 1／2美分。　

　　周一有1,235手合约交割，交割量巨大，加剧了1月豆油合约的下档压力。周一没有豆粕交割。　

　　在豆油期货交易中，ADM投资者服务、嘉吉、花旗、飞马、Man金融、O’Connor和RJ O’Brien为主要买家。花旗、艾奥瓦粮食(Iowa Grain)、Man金融、RJ O’Brien、Rand金融和Rosenthal为主要卖家。基金市场内买卖都有，令交易商难以估计商品基金周一净卖出量。商品基金卖盘估计为1,000手。市场成交量普遍温和，豆油估计成交了29,020手。　

　　商品期货交易委员会(CFTC)上周五公布的贸易数据显示，大型投机客在截至1月3日的当周增加了在CBOT大豆和豆粕合约的净多头部位，减少了豆油合约的净空头部位。　

　　马来西亚棕榈油合约在此前海外市场收低。　

　　小麦市场报道：　

　　芝加哥期货交易所(CBOT)小麦期货周一收低，跌至两周低点，在上周五大幅下跌後，市场出现後续技术性抛盘。　

　　阿根廷大豆产区天气好转，令大豆价格下跌，这拖累了小麦市场，另外周末美国小麦出口淡静亦不利小麦价格。　

　　CBOT小麦期货价格收盘持平至下跌4-1／4美分不等，3月期约下跌4-1／4美分，报每蒲式耳3.26-1／2美元。　

　　交易商开始密切关注美国冬小麦产区的作物天气情况，气象服务机构Meteorlogix称，美国冬小麦产区气温高于正常水准，而且天气干燥，尤其俄克拉荷马州和德克萨斯州可能出现损失。　

　　3月小麦期货合约技术支撑位3.27美元已跌破，令该合约跌至3.23-3／4的当日低点，阻力位在3.35。　

　　虽然美国周度小麦出口量为2230.5万蒲，高于预期的1300-2000万蒲，也高于此前一周的999.4万蒲。　

　　交易商称，商品基金大约售出2000手CBOT小麦期货合约。　

　　隔夜美国小麦出口销售淡静。　

　　交易商仍继续关注阿根廷和澳大利亚小麦收割报告。　

　　阿根廷农业秘书处9日称，阿根廷农民已经收割了82%的小麦，低于去年同期进度93%，但布宜诺斯艾利斯谷物交易所预计农民收割了79%的该国小麦。　

　　USDA预计，阿根廷小麦本年度每公顷平均产量为2.39吨，预计阿根廷小麦产量为1210万吨。　

　　印度农业部9日称，印度11月1日至1月9日播种了2530万公顷小麦，高于去年同期的2490万公顷。　

　　此外，印度国有粮食公司(FCI)表示，为确保本地市场供应充足，价格受控，该公司将于1月释放20万吨小麦到本地市场。　

　　预估成交量为46,247手。　

　　玉米市场报道：　

　　芝加哥期货交易所(CBOT)玉米期货周一收低，交易商称，因上周五收低後今日出现技术性卖盘，且阿根廷未来预计仍有降雨。　

　　CBOT玉米各月份期约收平至下滑3-1／4美分，3月合约跌3-1／4美分，报每蒲式耳2.11美元。　

　　交易商称，市况波动，因南美特别是重要玉米生产国阿根廷的天气状况发生改变。　

　　CBOT上周五公布的交易数据显示，在截至1月3日当周内，大型投机客增加了玉米期货／选择权的净多头部位。　

　　美国农业部周一公布，上周出口检验玉米数量为2,910万蒲式耳，略高于2,400-2,900万蒲式耳的预估。　

　　USDA计划将在1月12日公布农作物产量、谷物库存、供需和冬小麦播种报告。　

　　技术面，3月玉米期货合约收于20日均线以下，但仍高于50日均线。　

　　在玉米期货交易中，嘉吉买入1,000手3月，　飞马买入1,000手3月，　Goldenberg-Hehmeyer买入3,000手3月，　艾奥瓦粮食买入1,500手3月，　Man金融瑞富分公司买入3,000手3月，O’Connor买入600手7月。　

　　抛盘方面，Calyon金融卖出1,500手3月，　JP Morgan卖出1,000手3月和300手12月，　飞马卖出1,000手3月，　Tenco卖出1,000手3月，　UBS卖出600手3月，　Rand卖出500手3月，Man金融瑞富分公司卖出400手3月和200手7月。　商品基金买盘估计为2400手。预估玉米合约的成交量在107,266手。　

　　CFTC持仓数据统计

　　

CFTC持仓数据统计

　　注：非绿色均为估计值，目前基金净持仓为5000张净多单