中期协赵建：修订指引进一步规范期货经纪合同

　　本报记者 江南 发自深圳

　　2006年，将是中国期货市场政策法规重大调整的一年，许多不适应行业发展的政策法规正在酝酿转型。昨日，《第一财经日报》从中国期货业协会了解到，沿用了近6年的《期货经纪合同管理指引》(下称《指引》)将修订。

　　昨日，中国期货业协会副秘书长赵建就有关《指引》修订的若干问题接受了《第一财经日报》专访。

　　《第一财经日报》：《指引》在期货市场管理中扮演着什么角色？它的主要功能有哪些？

　　赵建：目前正在适用的《指引》是证监会于1999年12月颁布的，当时是作为行业行政监管规范性文件出台的，《指引》对于整顿和规范我国期货行业，保护期货公司和投资者合法权益均起到了重要作用。

　　2003年中国期货业协会根据证监会的授权开始行使“期货经纪合同备案审查”这一项自律监管职能，《指引》作为中国期货业协会的自律管理性规则成为合同备案审查的依据。根据市场环境的变化，协会目前正在加紧修订《指引》并制订相应的备案管理规则。在当前的市场环境下，协会希望修订后的《指引》和相关规则能起到规范期货市场交易秩序，在一定程度上起到减少和预防期货经纪合同纠纷的作用。

　　《第一财经日报》：采访得知，旧《指引》已经不适应现在的期货市场发展需要，期货公司“各有千秋”的期货经纪合同使投资者觉得期货市场不规范，影响到了他们对期货市场的信心。请问新的《指引》将如何解决这一问题？

　　赵建：即使修订后的《指引》颁布后，各公司的期货经纪合同仍有可能是“各有千秋”。《指引》的作用不是束缚公司对客户的服务，而是鼓励服务创新，只要这些“各有千秋”的合同不违反法律、法规，不违反公平、公正原则就都是被允许的。

　　从1999年至今，随着证监会一系列规范文件的出台及2003年《最高人民法院关于审理期货纠纷案件的若干规定》的施行，市场环境发生了很大的变化。为了适应这些新变化，协会启动了《指引》的修订工作。

　　《第一财经日报》：请问修改内容主要体现在哪些方面？

　　赵建：正在修订的《指引》是在原《指引》及2004年中期协课题研究成果的基础上完成的，在修订过程中广泛征求了行业内法律及业务方面的专家、监管部门的意见，并进行了多次修改。

　　修订后的《指引》的变化将主要体现在以下几个方面：首先，从结构上看，《指引》的组成文件将有所改变。一是《指引》将把原来的准则部分独立出来，计划作为合同备案管理的依据另行规范。二是合同文件将有所增加，如新增了市场需求较为强烈的《期货电子化交易风险说明书》、《期货电子化交易合同》等，公司及客户双方可以酌情采用。三是《标准文本》内部条款的次序将有一定调整，力争更加符合当前期货经纪业务流程。

　　其次，《指引》的内容将有所增加，将更加强调客户的知情权，例如要求期货公司明示保证金专用账户，从文本设计上强调尽可能地向客户充分提示有关风险信息，反复提示客户可能存在的风险等。

　　《第一财经日报》：在新《指引》里，电子签名能否得到统一确认？居间经纪人的法律地位以及身份归属将做出哪些新规定？

　　赵建：《电子签名法》对CA认证(数字证书认证)和电子签名的效力已经作出的明确的规定，国家有关部门也做出了更加详细的规定，公司可以这些法律法规作为与客户进行约定的依据。但是由于业内对于电子签名的认识仍不统一，新《指引》将不会涉及具体的电子签名问题。同时，协会正在积极跟踪研究电子签名在期货行业的应用情况，并将在技术条件和市场环境的成熟的时候再采取适当的措施。

　　居间人是独立于期货公司与客户期货行纪关系之外的市场主体，不会在规范期货公司与客户双方权利义务关系的期货经纪合同中涉及，但鉴于现实中因居间人引发的一些问题，《指引》将会在客户须知中向客户提示居间人的风险。包括期货居间人在内的期货中介对市场发展的作用是非常重要的，不远的将来协会还将进一步对此做出自律性规范。

　　《第一财经日报》：针对将来推出的金融期货、期货投资基金、境外期货交易等业务，新《指引》将做出哪些规定？

　　赵建：“期货经纪合同备案审查”是协会以服务完成自律监管职责的工作，我们设想今后这种服务将向一种动态的、紧跟市场变化的方式去努力。因此，金融期货、期货投资基金、境外期货交易等内容暂不会在正在修订的《指引》中涉及。