上投摩根富林明基金管理公司简介

　　基金业巨擘横空出世

　　上投摩根富林明基金管理有限公司 (China International Fund Management Co., Ltd.)由上海国际信托投资有限公司 (Shanghai International Trust & Investment Co., Ltd.)和摩根富林明资产管理（英国）有限公司 (J.P.Morgan Fleming Asset Management (UK) Limited )共同组建，注册资本高达1.5亿元人民币，为国内注册资本最大的基金管理公司之一。其中上海国际信托投资有限公司持股67%，摩根富林明资产管理（英国）有限公司持股33%。

　　公司现阶段主要致力于设立和管理证券投资基金，今后将在法律法规许可的范围内提供多元化的资产管理服务，包括社保基金、企业年金以及为企业提供个性化的理财服务。

　　强强联手的合资背景

上投国际信托投资有限公司

摩根富林明资产管理

　　傲视本土的中方股东

　　成立于1981年7月，上海国际信托投资凭借其雄厚的融资能力和本地化经营的专属优势蜚声海内外。2001年根据国务院和人民银行的要求，上海国际信托申请重新登记，成为全国首批获得《信托机构法人许可证》的信托公司之一。注册资本为25亿元人民币，截止2003年12月总资产达105.87亿元人民币，居全国地方性信托投资机构之首。

　　迄今，上海国际信托投资得到了国际权威评级机构的广泛认可：

• 1995年被专业评级机构穆迪公司评为Baa2信用级别，为我国地方金融机构获得的最高级别
• 1995年被国际权威评级机构标准普尔公司评为BBB－信用级别
• 1994年被JBR（日本债券研究所）评为A＋信用级别

　　同时，上海国际信托投资也是国内基金行业的先行者：

• 1998年6月，发起成立华安基金管理有限公司
• 1993年11月，发起并管理上海第一个在境外注册和上市的共同基金"沪光基金"
• 1993年9月，发行 "上投金龙基金"，为央行首批批准的人民币基金（后合并为"安瑞基金"）

　　中方股东的雄厚背景

　　上海国际信托投资的控股方为上海国际集团有限公司，于2000年4月20日注册成立，注册资本现为63亿元人民币，集团以金融产业为主体，具有投资控股、资本经营和国有资产管理三大功能，根据上海市人民政府授权，经营国有资产和国有股权，进行投资、资本运作、资产管理和咨询、招标服务。

　　所属控股企业：

• 资产管理类：上海国际信托投资有限公司
• 证券业务类：上海证券有限责任公司
• 投资银行类：上海国际集团资产经营公司/上投投资管理有限公司
• 市政基础设施类：上海同盛投资(集团)有限公司
• 实业投资类：上投实业投资有限公司/华东实业有限公司
• 房地产投资类 ：上投房地产有限公司/通达房地产有限公司
• 进出口及国际招投标类：申信进出口有限公司/上海市上投招标公司

　　其他重要投资：

• 上海浦东发展银行股份有限公司
• 上海申银万国证券股份有限公司
• 华安基金管理有限公司
• 中日合资上海海际大和投资咨询公司
• 上海磁悬浮交通发展有限公司
• 北京昆仑饭店、上海东郊宾馆、海仑宾馆、东锦江大酒店
• 上海松江新城建设发展有限公司
• 上海国际汽车城新安亭联合发展有限公司等

　　极富传奇的外方股东

　　摩根富林明资产管理隶属于摩根大通集团，摩根大通集团是全球最大金融服务集团之一，旗下包括五大主营业务：投资银行 、投资管理及私人银行、财资及证券服务、私人股本服务、商业银行，是目前综合实力处于世界领先水平的全球性金融集团之一。

　　2000年原大通银行、JP摩根和富林明集团的强强合并，合并后的摩根大通集团成为全球最大的金融机构之一。2004年1月，摩根大通集团与美国第六大银行BANK ONE达成合并协议，合并后集团总资产将接近1.1万亿美元，管理资产总规模高达1.15万亿美元。

　　回望过去的150年，背负着全球投资者的信任，摩根富林明始终如一的为客户悉心理财，这一传奇传承至今。

　　JP摩根的悠久历史和成功经验可以追溯至19世纪，当时的JP摩根作为政府和美国知名企业的财务顾问而声名鹊起。作为金融市场的重要中介，JP摩根将发行人和投资者紧密联系在一起，同时为机构客户提供专业的资产管理服务。除此之外，在过去的一个世纪，JP摩根还为许多显赫的个人和家族打理过资产。

　　JP摩根的传统与价值的确立并非一蹴而就，而是有赖于数代的金融巨子的不懈努力。1890年J.Pierpont Morgan继承了他父亲的产业，奠定了日后这享誉全球的品牌。在他的带领下，JP摩根为美国在20世纪的现代工业化进程做出了不可磨灭的贡献。

　　富林明集团于１８７３年成立于英国。创始人Robert Fleming在当时集资成立投资于美国新兴股票和铁路的债券"Scottish American Investment Trust"，成为世界基金业的鼻祖之一。 1970年，富林明集团与香港怡和集团创建了亚洲最早的合资金融服务集团--怡富集团（现称"JF"），今天的JF已经成为亚太地区首屈一指的资产管理公司。

　　投资团队介绍

　　基金经理：吕俊

　　工商管理硕士，九年证券、基金从业经验。曾任职于平安证券公司资产管理部、国泰基金管理公司研究部；2002年至2004年初先后担任基金金盛和国泰金鹰增长开放式基金的基金经理。

　　任公司总经理助理、投资副总监。

　　在平安证券公司资产管理部创造了当年四分之一的自营业绩。 担任基金金盛基金经理时，将其业绩从绩差提升成为五星级基金（根据中信基金评级），排名从46名上升至11名，位于同期第二名。担任金鹰增长开放式基金的基金经理时，将其从绩差基金提升为绩优基金，列2003年同类基金排名第三（根据Morning Star 的排名）。

　　基金经理：张英辉

　　金融及投资学硕士，十二年资产管理工作经历。曾分别在香港（INSINGER 资产管理公司、CROSBY 资产管理公司），上海（中国太平洋保险（集团）公司资金运用管理中心任高级专务）、深圳（INVESCO长城基金管理公司任基金经理）工作，对香港、大陆、台湾、韩国市场十分熟悉。

　　任上投摩根富林明基金管理有限公司固定收益基金经理 。

　　所管理的在卢森堡上市的中国基金-中国远景基金在1996年和1998年被基金表现评估公司Lipper Analytical Services列为最佳表现的中国基金。在中国太平洋保险（集团）有限公司资金运用部时，负责管理个人万能寿险帐户，资产总值达46亿元人民币。

　　研究总监：温宇峰

　　美国芝加哥商学院MBA，CFA, CPA, 六年金融、证券、基金从业经历。曾任职于中国证券监督委员会、中银国际控股有限公司、博时基金管理公司，分别担任发行审核员、副总裁、及研究部副总监。

　　任上投摩根富林明基金管理有限公司研究总监 。

　　主要研究经验主要包括交通、银行、电力、地产、零售、机械和可转债。因推荐电力和交通运输行业关键公司的投资，对博时基金的整体业绩做出较大贡献。

　　行业专家： 周晓文

　　汽车系统动力学硕士及德国国际管理学院MBA，在汽车制造业上具有实业、咨询、行业分析六年工作经历。先后就职于德国安达信财务咨询公司和上海证券研究中心及国际业务部副总经理。现任上投摩根富林明基金管理有限公司行业专家。

　　行业专家： 马越

　　会计学硕士，CFA, 三年华夏基金管理公司股票分析工作经历，为华夏基金管理公司首位优秀分析员，因推荐交通、运输行业重点个股而为公司间接盈利数亿元。现任上投摩根富林明基金管理有限公司行业专家。

　　行业专家： 唐建

　　计算机集成制造专业硕士，六年证券从业经历。担任申银万国IT信息技术行业研究员期间，成功推荐了南方汇通（000920）等多个品种使多家重要机构取得超额收益。现任上投摩根富林明基金管理有限公司行业专家。

　　行业专家： 万文俊

　　美国波士顿学院（Boston College）金融和财会领域MBA，CFA, 七年金融从业经历。曾先后担任美国Putnam Investments高级投资分析师和美国扬基集团投资研究经理。现任上投摩根富林明基金管理有限公司行业专家。

　　享誉全球的资产管理经验

　　今日，摩根富林明资产管理的业务已遍及全球38个国家和地区，超过450名投资专家为全球数以百万计的投资者提供共同基金和专户理财的服务。截止2004年3月31日，管理资产总规模高达5,839亿美元，是全球最大的资产管理公司之一。

　　

截至2004年3月31日

单位：亿美元

　　卓越的资产管理绩效

　　超过150年的资产管理经验和历史，使摩根富林明资产管理在资产管理的各个业务领域拥有科学严密的业务逻辑和风险控制规范，金融领域多年的风雨洗礼成就了百年老店长盛不衰的辉煌，它的名望和声誉也得到了全球各地的投资者的认同。

• 2003年金标准奖 ──　英国Incisive Media暨《Daily Express》
• 2003年最佳投资信托团队 ── 英国《Money Observer》
• 2003年最佳外国资产管理人 ── 德国《Portfolio Institutionell》
• 2003年最佳基金经理 ── 瑞典《Sparoversikt》
• 2002年最佳资产管理银行 ──《Global Finance》杰出表现奖
• 2002年最佳离岸基金系列 ──《International Investment》离岸基金及产品大奖
• 2002年最佳英国投资经理 ──标准普尔英国基金奖
• 2002年最佳整体表现团队 ── 卢森堡欧洲基金奖
• 2002年最佳债券团队 ── 卢森堡欧洲基金奖
• 2002年最佳环球国际资产管理集团 ── 理柏意大利基金奖

　　杰出的亚太投资专家

　　在亚太地区，，摩根富林明资产管理以JF资产管理的品牌进行操作。经过30余年的本地操作，JF资产管理现已成为亚太区最知名的基金管理品牌之一，并为国际公认的亚洲投资专家。JF资产管理在亚洲曾获得诸多荣誉，其中包括：

• 2004年最佳专门组别基金管理团队（5年期）── 标准普尔离岸基金奖
• 2003年最佳基金管理团队（5、10年期）──标准普尔暨香港《南华早报》
• 2003年最佳基金管理团队 ── 标准普尔台湾基金奖
• 2002年最佳整体表现离岸基金经理 ── 标准普尔离岸基金奖
• 2002年最佳股票研究团队──　路透社暨日本《Institutional Investor》
• 2002年最佳股票团队 ── 理柏日本基金奖
• 2002年最佳基金管理团队 ── 标准普尔暨台湾《智富》
• 2001年最佳整体表现离岸基金经理 ── 标准普尔离岸基金奖
• 2001年最佳基金管理团队（3、5年期）──标准普尔暨香港《南华早报》

　　中国市场的先行者

　　早在1995年，摩根富林明资产管理就开始致力于中国的基金教育和推广活动：

• 1995年向中国人民银行提供中文版的国际基金法规，以协助起草中国基金法规
  
• 作为证监会首只开放式基金海外评审委员会成员，为国内基金业的发展提出建议和意见
  
• 先后邀请国内10余个基金监管运作代表团赴海外考察共同基金的运作和管理
  
• 先后与国内多个政府机构、协会组织和基金公司就基金的推广和运作举办多次大型研讨会
  
• 先后接待来自国内多家基金公司和证券公司的访问团，考察内容包括开放式基金设计、申购赎回操作、基金销售、基金会计、电脑系统、客户服务等
  
• 连续6年，在国内各大证券媒体上普及基金投资教育

　　倍受信赖的投资专家

　　上投摩根富林明基金管理有限公司立志成为中国投资人的国际投资专家和国际投资人的中国投资专家。

　　上海国际信托投资将提供大量具备丰富从业经验的国内精英，摩根富林明资产管理也已投入超过30位国际专家为合资公司的筹建提供技术顾问支持，从而构造出中西合璧的一流投资管理平台，为投资人提供全球金融市场资讯及国际化的投资理财服务。

　　

　　执着耕耘的经营理念

　　依据中外股东保持股权结构稳定的长期承诺，上投摩根富林明基金管理有限公司将依托中外方股东的大力支持，致力于与中国基金市场和投资者的共同成长。

　　
　　 专业诚信的经营原则：始终将投资者的利益放在首位，诚实守信，为投资者创造最大价值；

　　
　　 服务导向的经营原则：提供全方位、深层次、国际标准的资产管理服务；

　　
　　 优质稳健的基金业绩经营原则：追求长期稳健的基金业绩，而非注重眼前利益；

　　
　　 本地化长期耕耘经营原则：本地优势与国际视野充分结合， 因地制宜的发展策略。

　　稳健持续的发展战略

　　在组织结构上，上投摩根富林明基金管理有限公司将借鉴国际基金业规范的成功经验，将股东会、董事会、监事会及经营管理层权责明确划分，实施专业风险控管，体现出基金业管理方式的专业标准--分权、分责、分工。在股权结构上，为确保股权的长期稳定，在股东协议上双方约定，避免经营管理层趋向追求短期业绩表现，始终专注于长期经营成果呈现，保持长期稳健的发展。

　　国际接轨的投资理念

　　上投摩根富林明基金管理有限公司将借鉴摩根富林明资产管理150多年的投资经验，通过科学合理的流程管理和投资体制，在合规合法的前提下为投资人积累更多阳光下的财富。在公司的投资运作中，重视以国际化的视野审视国内市场，发掘新的投资机会，为国内的投资者提供更多国际化的专业服务。

　　◎ 投资管理决策流程之一--股票投资组合

　　◎ 投资管理决策流程之二--固定收益类资产组合

　　专业规范的运作流程

　　在投资管理策略上，上投摩根富林明基金管理有限公司将充分利用摩根富林明资产管理的全球资源，用系统化的投资决策流程和系统化的风险控管流程，以及注重道德诚信的制度化培养来保证投资决策运作过程的专业性。

　　精英荟萃的投资团队

　　◎ 国际水准的本土精英

　　公司将秉承国际视野和本土智慧的优良结合的原则，具有丰富的国内证券市场投资管理经验的基金经理人，将运用国际化的投资理念融合深入的本地市场洞察，力求为投资者带来持续优秀的基金表现。

　　◎ 大中华区的全力支持

　　摩根富林明资产管理的大中华投资管理团队常驻香港，为区域内最资深的投资管理队伍之一。团队成员平均拥有15.6年投资经验，在摩根富林明资产管理平均任职8年以上。此外，另有15位深谙大中华市场的资深投资专家直接为合资公司提供长期强有力的后援支持。

　　◎ 团队获殊荣：

　　香 港

• 2003年最佳基金管理团队（5、10年期）──标准普尔暨香港《南华早报》
• 连续多年最佳基金管理集团、最佳整体表现基金经理奖 -- 《南华早报》、标准普尔、理柏
• 旗下众多基金多次位居同类型基金评比第一名

　　台 湾

• 2003年最佳基金管理团队 ── 标准普尔台湾基金奖
• 股票型基金资产规模居台湾基金公司之首
• 基金产品最完整、受益人数最多，创造多次空前认购纪录

　　投资中国的杰出表现

　　资料来源：JF资产管理  摩根富林明资产管理
　　数据截至：31/03/2004

　　国际化增值顾问服务

　　◎ 全球资讯服务--为投资者提供国际化的投资视野

　　《视界》日刊：提供前一日全球股市、债市、汇市动态的观察和汇总。
　　《洞察》周刊：提供一周全球股市、债市、汇市动态的巡览和分析；对影响金融市场的政治、经济、军事等重要的宏观因素进行探讨；跟踪重要的行业变动；为投资者进行投资建议。
此外，我们还将适时推出月度、季度和年度的投资咨询和策略报告，为投资者提供全球性的中长期的投资展望。

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