【暴雨凸显水利建设短板】近期进入夏季连续突发暴雨，长江流域一带防汛压力明显加大，尤其武汉暴雨问题已引起全国的密切关注，显示了城市排水、水利建设等重大短板，引起了全社会高度关注，我们认为后续政策有望加速推荐海绵城市、水利等项目的建设。

    【总理飞赴安徽湖南察看防汛】抗洪防汛引起国家重视，李克强总理飞赴安徽、湖南察看防汛。国务院副总理汪洋、国务委员杨晶陪同。业内人士表示，在洪涝灾害防治的初期，水利和地下管廊等建设将会加快，相关行业将最为受益。

    7月5日午后开盘，水利建设板块再度大涨，安徽水利拉升涨停，巨龙管业、青龙管业、葛洲坝等个股持续大涨，市场关注抗洪防汛带来的结构性投资机会。

    【相关阅读】起底抗洪防涝战线背后的14家上市公司

    6月以来，全国大部分地区进入主汛期，现有的水利抗洪工程成了抗汛的“主力军”。据气象部门预计，2016年的防汛抗洪形势比往年更加严峻。

    【五类投资机会】（一）塑料管材(HDPE管道、PE管道等)需求有望快速上升，受益股如伟星新材、青龙管业等；帐蓬及帐蓬布上市公司，如梅花伞、 太极实业等。
    （二）抗洪救灾所需的机械设备，相关受益有柳工、山推股份、三一重工等。
    （三）涝灾过后，房屋倒塌，集成房屋生产商雅致股份或受益。
    （四）抗汛防汛之后的消毒防疫概念华北制药、鲁抗医药等。
    （五）最后兴修水利自然必不可少，如三峡水利、安徽水利、钱江水利等。

    【专家解读】（1）国家防总已经启动国家防总防汛Ⅳ级应急响应。一旦升级，抗洪救灾题材将会受到市场关注，帐蓬及帐蓬布上市公司，如梅花伞等。

    （2）研究认为，防汛要求进一步加强对于相关水利建设与水利制造业提供了一定的政策支撑，但我们认为，其水利板块在A股市场属防御性品种，此信号积极，但影响或属中性。

    （3）强降雨的报道有望刺激防汛板块的活跃，不过能否有表现需要市场资金的涌入，所以期望值别太高，根据盘面情况来。

    【相关阅读】铺海绵建管廊拒绝“看海” 10股吸金近5亿

    （一）我国防汛工作入关键期。水利部、国家防总网站发布当前防汛抗洪工作的主要情况，全国已有26省（区、市）1192县遭受洪涝灾害，农作物受灾面积2942千公顷等，倒塌房屋5.6万间，直接经济损失约506亿元。

    （二）今年厄尔尼诺强度为1998年来最强。从今年的水文气象分析来看，受史上最强厄尔尼诺事件影响，长江流域发生大洪水的可能性很大，罕见冬汛和早春汛既是预兆也是警钟。

    （三）水利建设提速。水利建设方面政策驱动力度继续加大，我国“十二五”水利投资年均增速20%以上，较“十一五”18%的年均增速有所提高。水利投资从“十一五”投入7000 亿元规模上升至“十二五”的1.8 万亿元，新增约1.1万亿元。

    （四）海绵城市建设步入快速发展期。随着扶持政策的落地，以及海绵城市试点工作的不断推进，我国海绵城市建设将迎来快速发展机遇。国务院先后开放两批海绵城市试点，今年4月底，第二批海绵城市试点再次增加了14个城市。