年入27万保守理财置业买车

　　家庭基本情况：

　　曾小姐，38岁，从事贸易行业，税后收入8000元。丈夫40岁，国企高级主管，税后月入14500元。目前，曾小姐家庭有现金及活期、定期存款350000元，曾小姐每月做基金定投2000元，此外再无其他投资。两人公积金共计每月1700元，两人单位均有社保，曾小姐还为自己购买了商业保险。曾小姐还有一套价值50万元的房产用于自住，但有贷款余额18.5万元，等额本息还款，每月需偿还2040元，剩余期限为84个月。家中没有购置汽车。

　　理财目标：

　　1.3年内购置一套50平方米以上的商铺

　　2.5年内买一辆10万元的私家车

　　家庭财务分析：

　　生活费3500元/月，房屋支出3500元/月，交通费300元/月，娱乐费用700元/月，加上其他支出，家庭累计每月支出约8300元。曾小姐的家庭与事业都处于形成期，生活趋于稳定，但夫妇两人还没有孩子，如子女出生，经济负担必然会加大。家庭年收入27万元，年家庭开支9.96万元，占家庭总收入的36.9%，比重较为合理。有18.5万元的房贷，每月偿还2040元，对年收入27万元的家庭来说压力不大。但如果曾小姐家庭希望在3-5年内实现置业和购车的目标，目前最大的问题在于投资回报率较低，持有现金比例过大，显然过于保守，需将资产结构进行调整，分散投资，以实现相关目标。

　　理财规划

　　用商业保险完善保障

　　工商银行陕西省分行营业部金融理财师史莉根据曾小姐的家庭情况分析如下。

　　1.应急资金 生活中难免会碰到突发状况，建议准备3万元的应急资金。而想做到既能投资又能应急，便于变现的理财产品就比较适合。建议先购买货币类基金(一般购买起点为1000元，赎回可以T+2到账)，可将家庭每月的收入结余通过货币基金累积，当金额累计到5万元后，可进一步考虑工行固定收益理财(年化收益4.5%-5%)，部分配置债券类产品，因其能部分抵御通胀，是稳健增值的上佳选择。另外，夫妻二人收入稳定，为高信用客户，可分别申办信用卡，增大日常现金流的同时，还可以应对突发的大金额消费。

　　2.保险规划 曾小姐拥有社保和商业保险，但曾女士的丈夫只有社保，又恰恰是家中的经济支柱，所以非常需要商业保险来完善他的保障，建议曾小姐的丈夫购买某公司20年缴的定期寿险(保额20万元)、定期重大疾病保险(保额20万元)以及意外险和住院医疗险，年缴保费约为1万元，如果没有发生重大疾病，此账户还可以是一个养老账户，可以作为以后养老金的一部分，初期保费从现金或存款中支付。

　　3.投资计划 曾小姐家庭现有定期存款35万元，虽然客户风险偏好较为保守，但抵御风险的能力还是较大的，理财经理建议曾小姐可适当投资股票基金5万元，根据市场变化情况，波段性操作，将目标收益率定在12%；另外，将剩余资金选择购买10万元有稳定收益的理财产品，如工行的结构性理财产品，预期年化收益5.3%；并可以选择20万元的债券基金长期持有，预计年化收益率6%-9%之间。

　　4.置业计划 根据曾小姐现有的家庭情况，想在三年后全款购买一套商业中心50平方米的商铺是比较难实现的。如果曾小姐三年内按照理财规划严格实施，则三年后的储蓄额将达到60余万元(同时可提取公积金账户前期余额)，理财计划以预期收益7%计算，则可达到42万元，总资产约100余万元。

　　假定到时商铺的购买价格为4万元/平方米，则需要200万元。首付100万元(商铺首付比例为50%)，再办理100万元的抵押贷款，期限10年(商铺贷款的最长年限)，等额本息方式还款，每月需还款约11508.24元。如果曾小姐感到还款有压力，可选择现铺购买，或另选价格较低的商铺。按照现在商铺的租金水平推算，客户商铺出租收入每年约50㎡×120元/㎡/月×12=72000元。

　　5.购车计划 一部售价10万元的私家车，加上车牌费、其他税费和保险，总共需要约12万元。曾小姐如果在5年后购车，可以动用每年7万元的商铺租金，两年即可全款购车；也可使用信用卡支付，并办理信用卡36期分期付款，每月还款金额约为3333.33元，同样能实现购车计划。

　　家庭基本情况：

　　常先生，30岁，企事业单位基层干部，每月税后收入4500元，每年各项奖金约30000元；妻子温小姐28岁，私营企业员工，每月税后收入3500元，年终奖约10000元。两人准备一年后要孩子；双方父母收入稳定，暂无赡养负担。

　　家庭收入情况：

　　家庭储蓄存款160000元，股市资金约20000元，无其他投资；两人单位均提供社保；两人结婚时贷款购买70㎡住房一套，贷款剩余金额22.8万元，月供1355.78元，无汽车。

　　理财目标：

　　1. 3年内购买一辆100000元的私家车。

　　2.6年内置换一套100㎡左右的住房。

　　3. 用9年时间为孩子准备教育金。

　　家庭财务分析：

　　常先生的财务情况属于典型的成长期家庭，夫妻两人工作时间不长，家庭资产累积得不多，有房贷的支出，随着日后孩子的加入，还有购车计划，这些都会增加家庭的整体支出。

　　家庭整体年收入约136000元，目前支出约60000元，消费比例约为44%，结余率为56%，属于比较合理的范围。可支配收入空间较大，应该加强这部分资金的理财规划。紧急预备金(一般为三个月家庭支出)倍数为10，该数据偏高，降低到3~6倍较为合适，建议适当降低流动资产金额，提高资产使用效率。家庭开支方面，每月基本生活费用2500元，房屋贷款支出每月1355元，交通费及其他费用支出每月1000元，家庭累计每月支出约4855元。

　　理财规划

　　备足3~6个月应急资金后再考虑投资

　　招商银行友谊路支行贵宾理财顾问王燕分析，常先生的家庭属于成长期，为了保证日常生活质量，需要准备能够满足3~6个月生活支出的应急资金。这部分资金的重点在于流动性，建议以银行活期存款和货币型基金为主，20000-30000元左右即可。比如现在招行代理的招商现金牛、大成货币等货币型基金都是短期流动性很好的产品，赎回一般是T+2日即可到账，收益率在4%左右。

　　剩余部分可留50000-100000元购买银行中、短期理财产品，如招行的贷里淘金、点贷成金系列理财，这类理财属于稳定性好、安全性高、收益率较高的产品。还可以投资债券型产品，比如债券型基金，现在招行正在代理南方润元纯债债券型基金，主要投资信用债，业绩较为稳定。

　　常先生计划购100000元左右的私家车，需准备130000元的备用金，对于既要维持家庭现有生活水平，又要提前还房贷的小夫妻来说压力是有的，所以可以选择招行“车购易”业务，其中有50余种车型可享受免息分期付款，或者汽车消费贷款业务，都可以达成常先生家庭3年内购车的计划。

　　常先生夫妻目前都只有单位缴纳的社会保险，从家庭财务安全角度出发，应该适当配置重大疾病险及意外伤害保险等商业险，年缴保费以家庭收入的10%~15%为佳。如果为将来的孩子做教育资金储备，则可考虑一些分红型寿险，既有理财储蓄的功能，也有一定的人身保障。如招行代理的泰康金满仓D款两全保险，5年缴10年满期，每年都有分红，可享固定生存保证金，同时红利和生存保证金均以复利计息。同时还有2-5倍的意外身故保障。常先生全家投保的缴费金额每年应控制在20000元以内。

　　常先生现有住房一套70㎡，贷款剩余金额22.8万元，月供金额1355.78元，对家庭整体收入来说支出较小，可选择适当地提前还贷，可在五六年内还完，这样每年大约支出40000元左右用于提前还贷，这期间可考虑预定楼盘，防止房价上涨带来的支出增加。6年后可将现有住房出售，作为换大房子的首付款绰绰有余。

　　常先生夫妻两年内计划要孩子，其实是有足够的时间为孩子准备教育基金的，建议采用基金定投、教育保险的方式。基金定投是定期定额投资基金的简称，是指在固定的时间(如每月10日)以固定的金额(如500元)投资到指定的开放式基金中，类似于银行的零存整取。常先生可选择招商银行的“基金智能定投”业务，每月定投的金额、日期和周期都可随时更改，十分灵活，每月可拿出600元进行智能定投。

　　两口之家 零资产理财应只选对的不选热的

　　家庭基本情况：

　　邹先生，28岁，月收入税后8000元。妻子月收入税后6000元。两人三险一金齐全，妻子还买了一份商业保险，年缴费1万元。该家庭目前租房住，月租金2500元(年缴)。有一辆价值8万元的汽车，停车加油费约1000元，每月生活费2000元左右。

　　家庭资产情况：

　　目前新家庭建立不久，两人资产基本为零。

　　理财目标：

　　该家庭希望有个合理的投资规划，从基金定投开始，待原始积累到一定程度后，购买银行理财产品，未来还想买一套住房。

　　财务分析：

　　1.该家庭资产由零开始，月收入1.4万元，已列明的各项开支每月约6300元(含每月摊销保费800元)，刚性支出占家庭月收入的45%。

　　2.房租和保费需按年缴付，目前已缴纳完毕，尚有一年的缓冲期。按照家庭年收入10%的额定保费标准，每年还可追加4000元保费支出。

　　理财规划

　　尽量使用信用卡消费

　　渤海银行北京分行理财师姜龙君为其做规划。

　　日常支出管理 综合考虑多种现实情况(比如追加邹先生的商业保险、现行通胀预期及婚后生活开销增大等)，建议将月支出调整为7000元，剩余部分储备起来，用于家庭财产积累。

　　可为邹先生投保相应的商业保险，每月摊销330元。这部分资金可采用定投货币型基金方式加以储备，每月定投3600元，按年化收率4%计算，全年可积累4.4万元，既确保年度保费和房租开支，亦可增加一点收益。

　　每月留存3400元作为家庭生活支出，尽量使用信用卡消费，享受延期支付的好处。因刷卡消费容易失控，所以夫妻俩应只选择一家银行，申领主附卡，并养成记账习惯，将每笔家庭支出的时间、用途、金额罗列其中。

　　弹性支出管理 年轻人刚刚组建家庭，又面临事业的上升期，各项不可预见的弹性支出必不可少，一味控制支出也不可取，夫妻俩每月可存入2000元银行定期存款，作为弹性支出加以储备。鉴于目前处于降息通道中，故存期以3个月为宜，既保持一定的流动性，又可应对不时之需。

　　风险型收益管理 邹先生希望通过基金定投和理财产品积累家庭资产的想法并不现实。基金定投属于“被动型”投资方式，申购、赎回均有一定费用，适宜中长期持有。目前看来，股票型基金净值波动较大，风险性与收益性并不匹配。夫妻俩比较年轻，具备一定的风险承受能力，且有购房需求，对资金回报率有一定要求，股票型基金并不能满足其实际需求，仅定投货币型基金作为现金储备即可。

　　理财产品的起点至少5万元，有些甚至设定为10万元、100万元。对邹先生而言，其资金规模和实际收益率也达不到要求。因此，最适宜的投资方式就是将每月结余的5000元持续投资股票市场。随着国际大宗商品价格上涨与国内产业整合，农产品、医药、有色金属、高端装备制造、资产重组等板块有很多机会，在目前市场条件和估值水平下，股票投资相对于基金和理财产品而言，更为合适。

　　重积累缓购房 对该家庭而言，理财固然很重要，但做好本职工作、提高收入水平却更为重要。鉴于目前的楼市调控态势和小夫妻的经济实力，购房目标倒可以先放一放，毕竟这是一个水到渠成的过程，勉强不得。

　　二人世界 如何平稳过渡到三口之家

　　家庭基本情况：

　　1985年出生的张小姐刚与自己年龄相当的程先生成立家庭。张小姐属于金融白领，丈夫程先生自己经营公司，收入不错，并且是西安本地人，社会福利也有保障。

　　理财目标：

　　夫妇两人首先打算在两年内要个孩子，并希望能换购一套120平方米左右的房子，且最好是福利设施完备，居住在环境优美的曲江附近住宅，还希望买一辆20万元左右的汽车。5-10年内，若条件允许，女方还希望为其父母在西安买一套小户型，并出售老家大约20万元左右的房子，将二老接到身边居住。此外，张小姐还计划给自己准备养老金，以解除后顾之忧。

　　理财规划

　　5成资金存款 4成资金买债基

　　兴业银行城东支行理财工作室中国注册理财规划师及金融理财师熊亮建议张小姐，一般而言，家庭需要保证3-6个月支出的备用金，其余资金方可达到理财效用最大化，建议留存5万元现金放入兴业银行现金宝产品，目前年化收益3.3%，工作日可自由申购赎回，即时到账，享受活期的便利，定期的收益。

　　同时，成长型家庭抗风险能力较强，对资产收益性要求比较迫切，目前利率进入下行通道，众所周知，债券价格与利率成反向运动，从中长期看，风险收益目前比较合理，较为适合投资债券基金及定期存款，目前兴业银行定期存款利率上浮10%，达到人民银行要求上限，存款利率具有很强竞争性。建议50%的资金投资定期存款(1年，3.575%)，40%的资金投资债券基金(投资纯债基金，将资金分为3-4份慢慢买入)，10%投资股票基金(选择成长性较好，资产管理能力强的基金公司和经理管理的基金)。

　　在保障性方面，根据双十原则，保障金额为收入的10倍，投入的金额为收入的1/10，建议为程先生即家庭顶梁柱购买人身意外险、36种重大疾病保险、定期寿险及商业养老保险，为家庭房屋购买相应的财产保险及相应的三责险。

　　本版稿件除署名外均由本报记者 赵浪 采写