单身族应及早制订退休计划

　　约见深发行理财师

　　约见地点：深发行昆明分行

　　 约见理财师：深发行昆明分行理财规划小组 杨振宇 李琳 李轶波 喻明李小姐今年30岁，是家中的独生女儿，现是单身，与父母合住。李小姐父母均已退休，月退休金2000元，各种医疗保障到位，无需李小姐过多照顾。李小姐是一位高校教师，已工作10年，现拥有一套一室一厅的住房，月总收入在4400元左右，10年下来共积攒25万元。今年初在朋友劝导下，李小姐开始涉足基金投资。

　　李小姐现打算购置新房，地点位于呈贡新城的教工小区，面积大概120－150平方米，预计

房价2000元/平方米，李小姐打算用其积攒10年的积蓄一次性付清房款。但是，她不希望由于买房而打乱现在的生活，而且希望在退休之后能有富足的生活。通过记者联系，李小姐约见了深发行昆明分行理财规划小组的理财师们。

　　财务状况分析

　　1、资产流动性过剩。

　　在李小姐的资产中，流动资产占71％，当遇到利率风险、通货膨胀严重的情况，其资产保值将受到严重挑战。现在李小姐已经有了购买固定资产的想法，购置固定资产可以有效地缓解流动性过剩问题，但过分投入固定资产势必又将影响李小姐的资产流动性。

　　2、养老计划未做准备。

　　按现在情况，李小姐退休金总额估计只有375840元。考虑到李小姐是单身，退休后的经济来源都需通过在职时积累获得，考虑到高龄看护问题，李小姐退休后在维持生活质量方面的投入可能比在职时候更多。

　　3、保险计划未做准备。

　　李小姐身体健康，平时喜欢旅游和运动，喜欢尝试新鲜事物，故需通过保险来为其规避风险。李小姐参加了国家医疗保险，一般小病能够应付，即使得了重大疾病，也能有最多70％的医疗费用报销。考虑到李小姐是单身，李小姐在遇到疾病时候除了医疗费用外，还将产生看护费用。

　　具体理财方案

　　 1、合理负债

　　李小姐计划在呈贡购买120－150平方米住宅，根据现在的市场行情，该地区平均房价在2000元/平方米左右。其所需资金在24万－30万元之间，这还只是购房费用。购置新房后，李小姐需要对新房进行

装修，按照昆明平均水平计算，需要装修费和购置家具共计6万－8万元。如果李小姐一次性付清房款后，将面临10万－12万元的财务缺口，并且无法享受按揭贷款优惠。综合上述考虑，李小姐不适合一次性付清房款，建议李小姐使用银行按揭贷款。

　　李小姐现有可支配收入25万元，假设李小姐房款共计30万元，建议李小姐首付15万元，从银行贷款15万元。剩余10万元可用于装修及其他使用。贷款可分为商业贷款和公积金组合贷款两种，李小姐是大学教师，最高公积金贷款额为10万元，余下5万元可以通过商业贷款，贷款期为10年。

　　2、分散投资方向

　　根据风险偏好承受级别测试显示，李小姐属于稳健型投资人，可对剩余流动资产作如下投资配置：存款10％、保险10%、债券30%、债券型基金5%、混合型基金15%、

股票型基金10%、A股票20%。

　　李小姐原流动资产年收益为4.77%，并且没有任何保障措施。据当今市场调查，结合国际成熟资本市场分析，假设债券年均收益3.66%；债券型基金收益6％；混合型基金收益10％；股票型基金收益12％；股票收益15％。该配置综合收益8.2%（考虑到保险主要是起保障作用，不考虑收益）。综合来看，基本符合李小姐风险偏好承受级别。

　　根据此计划，李小姐在还清贷款前不会影响正常生活，还每月略有结余，待贷款还清后，李小姐的投资将主要用于准备养老计划，而那时的李小姐也正处于事业的巅峰期，每月1850的养老金准备应该没有问题。

　　理财提醒

　　 李小姐是个很有个性的女性，喜欢旅游，这将导致李小姐不可预测支出加大，如果不注意日常生活中的消费计划，也将导致赤字。由于李小姐固定资产占其总资产比重较大，固定资产一旦发生不测，将严重影响李小姐的生活。李小姐虽然还比较年轻，但其需要独自承担购房压力。在现在社会保障不健全的情况下，应该提早制订退休计划。

本报记者 于强