长实第四度发债 李嘉诚目标集资100亿 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| http://finance.sina.com.cn 2005年05月11日 13:30 21世纪经济报道 | ||||||||
|
本报记者 洪馥怡 香港报道 李嘉诚创立的长江实业(行情 论坛)集团(0001.HK)，与投资银行界巨人之一的美林牵手推出3年期(2008年到期)的港元股票挂钩债券——长丰股票挂钩债券。这是长实自2003年10月以来第四度发债，新发行的债券总额预计为5亿港元，该集团目标筹集100亿港元，以用作一般营运资金及还债。
市场消息指出，长实于年初推出的结构性票据反应理想，长实食髓知味，于是再度推出股票挂钩债券，藉此取得低息融资机会。 长实执行董事叶德铨表示：“投资者于债券之3年期内将最少获取12%的保证票息，最高潜在回报26%。是次发债所得将用作一般营运资金，其融资成本低于香港银行同业拆息HIBOR，并较一般银团贷款的融资成本HIBOR＋30点子为低。” 叶德铨又表示，由于长实的财务一向比较保守，现时负债约为200亿港元，因此没有很大的再集资压力。 美林(亚太)有限公司常务董事黄桂林指出，近年香港债券市场的发展潜力愈来愈大，他们会不断开拓零售债券市场。 最高回报26% 长丰股票挂钩债券的回报将与一篮子6只香港上市股票表现挂钩，包括长实、和记黄埔(行情 论坛)有限公司0013.HK、汇丰控股(行情 论坛)有限公司0005.HK、香港交易及结算所有限公司0388.HK、中国石油天燃气股份有限公司0857.HK及中国人寿(行情 论坛)(行情 论坛)保险股份有限公司2628.HK。 债券的发行价为本金的100%，首年给予投资者保证票息为本金的10%，第二年及最后一年的票息将视乎挂钩股票的表现而定。投资者在3年期内，最少获取12%的保证票息，而最高回报可达26%。 虽然该债券的潜在回报相当吸引，可是并不保本。若6只挂钩股票中任何1只于3年期未，5天平均收市股价低于其行使价，则长实将通过实物交付表现最差公司的股票来赎回债券。 为买地铺路 长实企业业务发展首席经理马励志接受本报采访时表示，是次集资的5亿港元，将会拨入集团的整体营运资金中，除了用以支付工资外，还将用以偿还旧债和其他投资，计划主要用作买地。“若近期有一些地皮值1亿至2亿港元的话，那这次集资便很足够，但是若像去年以90多亿港元购买天光道地皮的话，就需要更多资金。我们会不断以低成本融资，与银行合作发行更多债券。” 马励志解释，长实并不会一次性筹集大量资金，以发行零售债券的方式集资，除了成本低之外，还能省却很多繁复的程序，使长实可更系统化地集资，而且发债次数可更频密。 长实现正物色香港及内地的发展机会，以香港为例，位于北角油街及中环的地皮面积较大，马励志表示，这两幅地各自的市值过百亿港元。虽然长实没有表明是否会购买上述地块，但马励志暗示长实只会发展面积大的地皮，且以住宅为主，希望在购买地皮后3至5年内套现，然后再次发展新的项目，因此估计油街及中环的地皮对长实比较有吸引力。 4月底，长实通过奇创有限公司，以6亿港元购入香港九龙塘广播道11号亚洲电视大楼地皮，进一步增添其豪宅土地储备。 法国巴黎百富勤执行董事颜伟洪表示，长实再度发债对其应付营运开支有一定作用，“长实以往发了一批高息的定息债券，每年约3至4厘利息。今次推出的产品与以往不同，这类结构性产品有点赌博成份，投资者赌赢了就可以赚取高息，因而长实的借贷成本将较以往低。” 此外，长实旗下持有一间名为“I-Market”的公司，是一个专营债券买卖的网上平台，颜伟洪认为可能长实想为该公司增加生意额，因而推出新的债券产品，提升平台的使用量。 长实四度集资合计25亿港元，颜伟洪预期，长实剩余的75亿港元集资额将会用作买地，尤其是香港北角油街及中环地段，主要是兴建住宅之用。 去年10月，长实以94.2亿港元高价投得香港天光道地皮，平均5000港元／平方尺。颜指出，现在该地皮升值至10000港元／平方尺，即使扣除建筑费之后，长实出售住宅每平方尺仍可赚取8000港元或以上。 |
 | 新浪首页 > 财经纵横 > 港股滚动新闻 > 正文 |  |
 |
|
| ||||
|
| 企 业 服 务 |
| 股票：今日黑马 |
| 怎样迅速挖掘网络财富 |
| 短线最大黑马股票预报 |
| 海顺咨询 安全获利 |
| 开风情布艺店生意火爆 |
| 首家名牌时装折扣店 |
| 如何加盟创业赚大钱？ |
| 05年具有潜力好项目 |
| 开麦当劳式美式快餐店 |
| 开冰淇淋店赚得疯狂 |
| 美味--抵挡不住的诱惑 |
| 新行业 新技术 狂赚！ |
| 投资3万年利高的惊人 |
| 1000个赚钱好项目联展 |
| 05年投资赚钱好项目！ |
|
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
 |
|
新浪网财经纵横网友意见留言板 电话：010-82628888-5174 欢迎批评指正 新浪简介 | About Sina | 广告服务 | 联系我们 | 招聘信息 | 网站律师 | SINA English | 会员注册 | 产品答疑 Copyright © 1996 - 2005 SINA Inc. All Rights Reserved
|